États financiers détaillés de OneSpaWorld Holdings Ltd (OSW) : compte de résultat, bilan et tableau de flux de trésorerie. Suivez l'évolution des marges, de la dette, de la liquidité et de la rentabilité d'une année sur l'autre : dix exercices gratuits et jusqu'à 20 avec Premium.
Résumé de l'Analyse
OneSpaWorld Holdings Ltd a enregistré un chiffre d'affaires de 961,0 M$ sur le dernier exercice, avec un CAGR sur 5 ans de 51,4 %.
Marges des 12 derniers mois : marge brute 14,6 %, marge opérationnelle 9,7 %, marge nette 8,3 %.
À 30,22 $ (cours de clôture du 30 octobre 2026), OSW se négocie à un PER de 35,98 et un ROE de 15,03 %. La capitalisation boursière s'établit à 3,1 Md $.
Compte de Résultat (10 ans)
| Année | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Revenus | 476,3 M$ | 506,7 M$ | 540,8 M$ | 562,2 M$ | 120,9 M$ | 144,0 M$ | 546,3 M$ | 794,0 M$ | 895,0 M$ | 961,0 M$ |
| Coût des Ventes | 424,3 M$ | 440,4 M$ | 463,2 M$ | 519,0 M$ | 139,2 M$ | 135,6 M$ | 462,7 M$ | 667,0 M$ | 745,6 M$ | 855,5 M$ |
| Marge Brute | 52,0 M$ | 66,3 M$ | 77,6 M$ | 43,2 M$ | -18,3 M$ | 8,4 M$ | 83,6 M$ | 127,0 M$ | 149,5 M$ | 105,5 M$ |
| R&D | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Frais Généraux | 24,9 M$ | 24,5 M$ | 25,6 M$ | 9,3 M$ | 39,1 M$ | 43,7 M$ | 51,6 M$ | 53,9 M$ | 54,5 M$ | 18,1 M$ |
| Charges Opérationnelles | 28,4 M$ | 28,0 M$ | 29,1 M$ | 57,0 M$ | 246,7 M$ | 60,5 M$ | 68,4 M$ | 72,9 M$ | 71,4 M$ | 18,1 M$ |
| Résultat Opérationnel | 23,6 M$ | 38,3 M$ | 48,5 M$ | -13,8 M$ | -265,0 M$ | -52,1 M$ | 15,1 M$ | 54,2 M$ | 78,1 M$ | 87,5 M$ |
| EBITDA | 36,5 M$ | 48,1 M$ | 59,0 M$ | 41,6 M$ | -246,6 M$ | -32,1 M$ | 91,9 M$ | 38,9 M$ | 111,2 M$ | 106,6 M$ |
| Charges d'Intérêt | 0 | 0 | 34,1 M$ | 19,5 M$ | 16,1 M$ | 13,5 M$ | 15,8 M$ | 21,4 M$ | 10,0 M$ | 5,2 M$ |
| Résultat Avant Impôts | 23,8 M$ | 38,5 M$ | 14,8 M$ | 56,7 M$ | -287,2 M$ | -68,1 M$ | 53,8 M$ | -4,5 M$ | 76,9 M$ | 76,1 M$ |
| Impôts | 5,6 M$ | 5,3 M$ | 1,1 M$ | 11 000 $ | 814 000 $ | 429 000 $ | 624 000 $ | -1,5 M$ | 4,0 M$ | 4,5 M$ |
| Résultat Net | 14,9 M$ | 31,1 M$ | 9,9 M$ | -60,7 M$ | -288,0 M$ | -68,5 M$ | 53,2 M$ | -3,0 M$ | 72,9 M$ | 71,6 M$ |
| BPA | 0,24 $ | 0,49 $ | 0,16 $ | -0,61 $ | -3,87 $ | -0,76 $ | 0,57 $ | -0,03 $ | 0,70 $ | 0,69 $ |
| BPA Dilué | 0,21 $ | 0,44 $ | 0,16 $ | -0,61 $ | -3,87 $ | -0,76 $ | 0,56 $ | -0,03 $ | 0,69 $ | 0,69 $ |
| Actions en Circulation (Diluées) | 70,1 M | 70,1 M | 63,1 M | 61,1 M | 74,4 M | 90,1 M | 95,1 M | 97,8 M | 104,9 M | 103,7 M |
Compte de Résultat (Trimestriel)
| Année | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 | 2026-Q3 |
|---|---|---|---|---|
| Revenus | 242,1 M$ | 247,6 M$ | 261,2 M$ | 276,5 M$ |
| Marge Brute | 26,9 M$ | 37,4 M$ | 40,5 M$ | 45,6 M$ |
| Résultat Opérationnel | 22,0 M$ | 22,9 M$ | 24,5 M$ | 29,9 M$ |
| EBITDA | 24,6 M$ | 29,6 M$ | 31,9 M$ | 36,7 M$ |
| Résultat Net | 12,1 M$ | 21,3 M$ | 23,2 M$ | 28,2 M$ |
| BPA | 0,12 $ | 0,21 $ | 0,23 $ | 0,28 $ |
| BPA Dilué | 0,12 $ | 0,21 $ | 0,23 $ | 0,28 $ |
Bilan (10 ans)
| Année | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Trésorerie | 6,6 M$ | 8,7 M$ | 15,3 M$ | 13,9 M$ | 43,4 M$ | 30,9 M$ | 32,1 M$ | 27,7 M$ | 57,4 M$ | 16,3 M$ |
| Placements à Court Terme | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Créances | 20,8 M$ | 23,3 M$ | 25,4 M$ | 30,5 M$ | 3,0 M$ | 19,5 M$ | 33,6 M$ | 40,8 M$ | 46,3 M$ | 47,9 M$ |
| Stocks | 33,5 M$ | 25,3 M$ | 32,3 M$ | 36,1 M$ | 27,2 M$ | 29,5 M$ | 39,8 M$ | 47,5 M$ | 46,7 M$ | 58,8 M$ |
| Actifs Courants | 66,6 M$ | 63,1 M$ | 81,0 M$ | 90,7 M$ | 82,2 M$ | 88,9 M$ | 117,9 M$ | 126,7 M$ | 161,5 M$ | 137,7 M$ |
| Immobilisations Corporelles | 21,3 M$ | 17,4 M$ | 16,2 M$ | 22,7 M$ | 17,1 M$ | 14,1 M$ | 28,4 M$ | 27,1 M$ | 31,6 M$ | 37,0 M$ |
| Goodwill | 33,9 M$ | 33,9 M$ | 33,9 M$ | 190,1 M$ | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Actifs Incorporels | 138,6 M$ | 135,0 M$ | 131,5 M$ | 616,6 M$ | 599,1 M$ | 582,3 M$ | 565,5 M$ | 547,0 M$ | 530,0 M$ | 511,0 M$ |
| Actifs Totaux | 274,8 M$ | 267,1 M$ | 272,7 M$ | 923,7 M$ | 702,3 M$ | 688,9 M$ | 717,4 M$ | 706,1 M$ | 746,4 M$ | 707,1 M$ |
| Dettes Fournisseurs | 4,6 M$ | 16,1 M$ | 14,1 M$ | 23,4 M$ | 8,6 M$ | 15,8 M$ | 24,1 M$ | 31,7 M$ | 29,7 M$ | 31,8 M$ |
| Dette à Court Terme | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1,8 M$ | 2,1 M$ | 0 | 5,0 M$ | 0 |
| Passifs Courants | 26,2 M$ | 37,2 M$ | 43,2 M$ | 51,4 M$ | 37,1 M$ | 51,9 M$ | 69,6 M$ | 80,9 M$ | 79,4 M$ | 72,0 M$ |
| Dette à Long Terme | 0 | 0 | 352,4 M$ | 221,4 M$ | 229,4 M$ | 228,7 M$ | 210,7 M$ | 158,2 M$ | 93,6 M$ | 84,0 M$ |
| Passifs Totaux | 29,9 M$ | 41,8 M$ | 400,2 M$ | 277,3 M$ | 381,5 M$ | 395,0 M$ | 351,6 M$ | 272,1 M$ | 191,9 M$ | 164,5 M$ |
| Réserves | 0 | 0 | 0 | -15,6 M$ | -323,2 M$ | -391,8 M$ | -338,6 M$ | -344,5 M$ | -279,9 M$ | -253,0 M$ |
| Capitaux Propres | 237,8 M$ | 220,7 M$ | -131,2 M$ | 638,2 M$ | 320,8 M$ | 293,9 M$ | 365,8 M$ | 434,1 M$ | 554,5 M$ | 542,6 M$ |
| Dette Totale | 0 | 0 | 352,4 M$ | 221,4 M$ | 229,4 M$ | 230,5 M$ | 227,1 M$ | 170,6 M$ | 112,7 M$ | 94,4 M$ |
| Dette Nette | -6,6 M$ | -8,7 M$ | 337,1 M$ | 207,5 M$ | 186,0 M$ | 199,5 M$ | 195,1 M$ | 142,9 M$ | 55,3 M$ | 78,1 M$ |
| Fonds de Roulement | 40,4 M$ | 25,9 M$ | 37,7 M$ | 39,3 M$ | 45,1 M$ | 37,1 M$ | 48,3 M$ | 45,9 M$ | 82,1 M$ | 65,7 M$ |
Bilan (Trimestriel)
| Année | 2025-Q3 | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 |
|---|---|---|---|---|
| Trésorerie | 29,6 M$ | 16,3 M$ | 16,1 M$ | 40,4 M$ |
| Actifs Totaux | 732,6 M$ | 707,1 M$ | 709,9 M$ | 729,8 M$ |
| Passifs Totaux | 179,8 M$ | 164,5 M$ | 148,1 M$ | 147,6 M$ |
| Capitaux Propres | 552,8 M$ | 542,6 M$ | 561,8 M$ | 582,2 M$ |
| Dette Totale | 97,7 M$ | 94,4 M$ | 92,6 M$ | 90,9 M$ |
Tableau de Flux (10 ans)
| Année | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Résultat Net | 18,2 M$ | 33,2 M$ | 13,7 M$ | -41,0 M$ | -280,5 M$ | -68,5 M$ | 53,2 M$ | -3,0 M$ | 72,9 M$ | 71,6 M$ |
| Amortissements | 12,9 M$ | 9,8 M$ | 10,1 M$ | 21,6 M$ | 24,5 M$ | 22,5 M$ | 22,4 M$ | 22,0 M$ | 24,3 M$ | 25,3 M$ |
| Stock-based Compensation | 0 | 0 | 0 | 0 | 5,0 M$ | 10,6 M$ | 12,9 M$ | 10,1 M$ | 9,1 M$ | 10,1 M$ |
| Variation du BFR | 34,8 M$ | 12,0 M$ | -4,4 M$ | -8,5 M$ | 14,9 M$ | -8,0 M$ | -10,2 M$ | -1,5 M$ | -22,9 M$ | -28,7 M$ |
| Cash Flow Opérationnel | 76,7 M$ | 70,1 M$ | 32,4 M$ | -6,3 M$ | -36,5 M$ | -35,1 M$ | 24,8 M$ | 63,4 M$ | 78,8 M$ | 83,5 M$ |
| CapEx | -3,1 M$ | -2,7 M$ | -5,0 M$ | -3,4 M$ | -2,1 M$ | -2,9 M$ | -4,8 M$ | -5,4 M$ | -6,7 M$ | -15,1 M$ |
| Acquisitions | 0 | 0 | 0 | -676,5 M$ | -10,8 M$ | 0 | 0 | 0 | 0 | -1,6 M$ |
| Rachat d'Actions | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | -9,0 M$ | -19,0 M$ | -75,4 M$ |
| Dividendes Payés | -70,3 M$ | -60,9 M$ | -15,7 M$ | -4,3 M$ | -2,4 M$ | 0 | 0 | 0 | -8,3 M$ | -17,5 M$ |
| Free Cash Flow | 73,6 M$ | 67,4 M$ | 27,4 M$ | -9,8 M$ | -38,7 M$ | -38,0 M$ | 19,9 M$ | 58,0 M$ | 72,1 M$ | 68,4 M$ |
Tableau de Flux (Trimestriel)
| Année | 2025-Q3 | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 |
|---|---|---|---|---|
| Cash Flow Opérationnel | 33,2 M$ | 20,0 M$ | 9,1 M$ | 33,3 M$ |
| CapEx | -5,6 M$ | -5,0 M$ | -4,3 M$ | -2,3 M$ |
| Free Cash Flow | 27,6 M$ | 14,9 M$ | 4,7 M$ | 31,0 M$ |
| Dividendes Payés | -4,1 M$ | -5,1 M$ | -5,1 M$ | -5,1 M$ |
| Stock-based Compensation | 2,1 M$ | 2,3 M$ | 2,6 M$ | 2,5 M$ |
Croissance et Marges (10 ans)
| Année | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Croissance Revenus (annuelle) | +6,4 % | +6,7 % | +4,0 % | -78,5 % | +19,1 % | +279,3 % | +45,4 % | +12,7 % | +7,4 % | |
| Croissance Résultat Net (annuelle) | +108,8 % | -68,2 % | -714,3 % | -374,2 % | +76,2 % | +177,6 % | -105,6 % | +2 550,0 % | -1,7 % | |
| Croissance BPA (annuelle) | +104,2 % | -67,3 % | -481,2 % | -534,4 % | +80,4 % | +175,0 % | -105,3 % | +2 402,6 % | -1,4 % | |
| Variation Actions (annuelle) | +0,0 % | -10,0 % | -3,1 % | +21,7 % | +21,2 % | +5,5 % | +2,9 % | +7,3 % | -1,2 % | |
| Croissance FCF (annuelle) | -8,3 % | -59,4 % | -135,6 % | -296,4 % | +1,8 % | +152,5 % | +190,7 % | +24,3 % | -5,0 % | |
| Marge Brute | 10,9 % | 13,1 % | 14,4 % | 7,7 % | -15,1 % | 5,9 % | 15,3 % | 16,0 % | 16,7 % | 11,0 % |
| Marge Opérationnelle | 5,0 % | 7,6 % | 9,0 % | -2,5 % | -219,1 % | -36,1 % | 2,8 % | 6,8 % | 8,7 % | 9,1 % |
| Marge EBITDA | 7,7 % | 9,5 % | 10,9 % | 7,4 % | -203,9 % | -22,3 % | 16,8 % | 4,9 % | 12,4 % | 11,1 % |
| Marge Nette | 3,1 % | 6,1 % | 1,8 % | -10,8 % | -238,1 % | -47,6 % | 9,7 % | -0,4 % | 8,1 % | 7,5 % |
| Marge FCF | 15,4 % | 13,3 % | 5,1 % | -1,7 % | -32,0 % | -26,4 % | 3,6 % | 7,3 % | 8,1 % | 7,1 % |
| Taux d'Imposition Effectif | 23,6 % | 13,7 % | 7,3 % | 0,0 % | -0,3 % | -0,6 % | 1,2 % | 33,9 % | 5,2 % | 5,9 % |
Données par Action (10 ans)
| Année | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| FCF par Action | 1,05 $ | 0,96 $ | 0,43 $ | -0,16 $ | -0,52 $ | -0,42 $ | 0,21 $ | 0,59 $ | 0,69 $ | 0,66 $ |
| Dividende par Action | 1,00 $ | 0,87 $ | 0,25 $ | 0,07 $ | 0,03 $ | 0,00 $ | 0,00 $ | 0,00 $ | 0,08 $ | 0,17 $ |
| Actions en Circulation (Basiques) | 63,1 M | 63,1 M | 61,1 M | 61,1 M | 74,4 M | 90,1 M | 92,5 M | 97,8 M | 104,0 M | 103,2 M |
Quoi regarder dans les entreprises de Consommation Cyclique
- Marge opérationnelle moyenne 5a (Moyenne du cycle) — Regarder la moyenne du cycle, pas l'année courante (pic ou creux).
- Rotation des stocks (≥4x/an) — Le retail sain tourne ses stocks vite. Une baisse signale demande faible.
- ROIC moyen 5a (≥12%) — Cycliques avec ROIC moyen >12% sont des gagnantes structurelles.
- Dette nette / EBITDA (pic) (<3x en creux) — En cyclique la dette tue en récession.
- Ratio de liquidité générale (>1,5x) — Tient 12-18 mois sans cash opérationnel.
- Altman Z-Score (>2,99 sûr) — Modèle de faillite — clé en cyclique sensible à la récession.
Rentabilité
| Rentabilité des capitaux propres | 15,03 % |
| Rentabilité du capital investi | 14,65 % |
| Rentabilité des actifs | 11,76 % |
| Marge brute | 14,64 % |
| Marge opérationnelle | 9,67 % |
| Marge nette | 8,26 % |
Santé financière
| Dette / Capitaux propres | 0,00 |
| Ratio de liquidité | 2,22 |
| Piotroski F-Score | 7 |
| Altman Z-Score | 9,18 |
Ratios Clés (10 ans)
| Année | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| PER | 40,38 | 19,51 | 62,56 | -27,61 | -2,62 | -13,18 | 16,37 | -463,82 | 28,43 | 30,06 |
| P/B | 2,57 | 2,73 | -4,66 | 1,61 | 2,35 | 3,07 | 2,36 | 3,18 | 3,73 | 3,94 |
| P/V | 1,28 | 1,19 | 1,13 | 1,83 | 6,24 | 6,27 | 1,58 | 1,74 | 2,31 | 2,23 |
| Marge Brute | 10,9 % | 13,1 % | 14,4 % | 7,7 % | -15,1 % | 5,9 % | 15,3 % | 16,0 % | 16,7 % | 11,0 % |
| Marge Opérationnelle | 5,0 % | 7,6 % | 9,0 % | -2,5 % | -219,1 % | -36,1 % | 2,8 % | 6,8 % | 8,7 % | 9,1 % |
| Marge Nette | 3,1 % | 6,1 % | 1,8 % | -10,8 % | -238,1 % | -47,6 % | 9,7 % | -0,4 % | 8,1 % | 7,5 % |
Entreprises liées : LTH · PLNT · CCL.L · AS · HAS · 0J3K.L · 0RNQ.L
Explorer le secteur : Consommation Cyclique · Leisure
Plus de sections de OSW : Vue d'ensemble · Valorisation · Statistiques · Estimations · Technique · Actionnariat · Actualités · Événements
Découvrir plus : Radar hebdo : le S&P 500 par les méthodes Buffett et Lynch · Entreprises qui passent aujourd'hui la méthode Buffett · Entreprises qui passent aujourd'hui la méthode Lynch · Entreprises qui passent aujourd'hui les critères de Graham · Académie d'Investissement — apprenez à analyser les actions