Demonstrações financeiras detalhadas de China Yuchai International Limited (CYD): demonstração de resultados, balanço patrimonial e fluxo de caixa. Acompanhe a evolução de margens, dívida, liquidez e rentabilidade ano a ano com até 20 anos de histórico.
Resumo da Análise
China Yuchai International Limited registou receitas de $23.99B no último exercício, com um CAGR de 5 anos de 3.1%. O lucro líquido atingiu $522.7M, com CAGR de 5 anos de -1.0%.
Margens dos últimos 12 meses: margem bruta 17.9%, margem operacional 4.1%, margem líquida 2.8%. O fluxo de caixa livre cresceu a CAGR de 20.0% em 5 anos.
Ao preço atual de $33.88, CYD negocia a um P/L de 11.30 e um ROE de 7.32%. A capitalização de mercado é de $1.3B.
Demonstração de Resultados (10 anos)
| Ano | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| Receita | $13.64B | $16.20B | $16.26B | $18.02B | $20.58B | $21.27B | $16.03B | $18.05B | $19.13B | $23.99B |
| Custo da Receita | $10.67B | $12.82B | $13.14B | $14.90B | $17.39B | $18.50B | $13.51B | $15.12B | $16.32B | $20.03B |
| Lucro Bruto | $2.98B | $3.38B | $3.12B | $3.11B | $3.19B | $2.77B | $2.19B | $2.92B | $2.82B | $3.96B |
| P&D | $588.0M | $648.2M | $447.7M | $492.2M | $626.5M | $848.8M | $836.4M | $876.6M | $984.7M | $1.31B |
| Despesas Gerais e Administrativas | $1.49B | $1.51B | $1.55B | $1.81B | $1.76B | $1.56B | $1.15B | $1.87B | $1.81B | $2.01B |
| Despesas Operacionais | $2.08B | $1.92B | $2.02B | $2.18B | $2.01B | $2.09B | $1.67B | $2.31B | $2.22B | $3.33B |
| Lucro Operacional | $967.2M | $1.72B | $1.28B | $1.15B | $1.18B | $663.5M | $519.3M | $609.4M | $597.0M | $627.4M |
| EBITDA | $1.42B | $1.72B | $1.57B | $1.63B | $1.61B | $1.14B | $1.11B | $1.33B | $1.17B | $1.91B |
| Despesas com Juros | $79.7M | $100.4M | $113.1M | $131.8M | $147.3M | $111.8M | $90.9M | $38.5M | $74.0M | $60.1M |
| Lucro Antes de Impostos | $883.9M | $1.63B | $1.18B | $1.03B | $971.9M | $451.7M | $394.7M | $571.4M | $620.5M | $1.11B |
| Imposto | $160.3M | $220.2M | $206.7M | $172.6M | $192.5M | $43.8M | $59.1M | $148.5M | $128.8M | $320.7M |
| Lucro Líquido | $515.7M | $953.9M | $695.3M | $604.9M | $548.9M | $272.7M | $218.6M | $285.5M | $323.1M | $522.7M |
| LPA | $13.12 | $21.80 | $17.02 | $14.81 | $13.43 | $6.67 | $5.35 | $6.99 | $8.21 | $13.92 |
| LPA Diluído | $13.12 | $21.80 | $17.02 | $14.81 | $13.43 | $6.67 | $5.35 | $6.99 | $8.21 | $13.92 |
| Ações em Circulação (Diluídas) | $40.0M | $40.8M | $40.9M | $40.9M | $40.9M | $40.9M | $40.9M | $40.9M | $39.3M | $37.5M |
Demonstração de Resultados (Trimestral)
| Ano | 2024-Q4 | 2025-Q2 | 2025-Q4 | 2026-Q2 |
|---|
| Receita | $4.41B | $6.90B | $11.57B | $14.50B |
| Lucro Bruto | $543.7M | $919.7M | $2.19B | $2.48B |
| Lucro Operacional | $80.0M | $310.9M | $240.1M | $828.8M |
| EBITDA | $234.8M | $477.0M | $952.5M | $828.8M |
| Lucro Líquido | $41.4M | $182.9M | $168.4M | $554.4M |
| LPA | $1.09 | $4.87 | $4.48 | $14.80 |
| LPA Diluído | $1.09 | $4.87 | $4.48 | $14.66 |
Balanço (10 anos)
| Ano | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| Caixa e Equivalentes | $3.65B | $5.39B | $5.56B | $5.75B | $5.88B | $4.79B | $4.45B | $5.54B | $6.31B | $7.85B |
| Investimentos de Curto Prazo | $363.0M | $538.8M | $448.8M | $365.8M | $265.0M | $357.9M | $351.6M | $467.1M | 0 | 0 |
| Contas a Receber | $7.49B | $7.14B | $7.43B | $7.82B | $8.11B | $6.86B | $6.80B | $8.38B | $9.26B | $11.44B |
| Estoque | $1.66B | $2.57B | $2.52B | $2.82B | $4.47B | $5.21B | $4.94B | $4.67B | $4.67B | $5.58B |
| Ativos Circulantes | $13.35B | $16.01B | $16.42B | $17.38B | $19.26B | $17.79B | $17.10B | $19.16B | $20.52B | $25.16B |
| Imobilizado | $4.13B | $3.82B | $3.76B | $4.63B | $4.64B | $4.54B | $4.34B | $3.85B | $3.72B | $3.87B |
| Ágio | $212.6M | $212.6M | $212.6M | $212.6M | $212.6M | $212.6M | $212.6M | $212.6M | $212.6M | $212.6M |
| Ativos Intangíveis | $50.1M | $10.1M | $10.1M | $178.9M | $177.9M | $553.7M | $609.9M | $1.25B | $1.71B | $1.54B |
| Ativos Totais | $18.52B | $21.02B | $21.66B | $23.85B | $26.29B | $24.91B | $24.14B | $25.76B | $27.05B | $31.96B |
| Contas a Pagar | $6.55B | $2.57B | $2.90B | $3.17B | $3.65B | $4.10B | $4.56B | $4.39B | $4.77B | $7.14B |
| Dívida de Curto Prazo | $894.1M | $1.60B | $2.00B | $2.06B | $1.73B | $2.10B | $2.14B | $1.85B | $1.87B | $2.00B |
| Passivos Circulantes | $7.85B | $9.39B | $9.56B | $11.21B | $13.05B | $12.44B | $11.22B | $12.06B | $13.23B | $18.08B |
| Dívida de Longo Prazo | $16.3M | $26.3M | $15.1M | 0 | $500.0M | $100.0M | $200.0M | $690.0M | $638.0M | $20.0M |
| Passivos Totais | $8.46B | $10.05B | $10.51B | $12.28B | $14.46B | $13.29B | $12.30B | $13.58B | $14.75B | $19.06B |
| Reservas | $5.66B | $6.30B | $6.39B | $6.76B | $7.06B | $6.89B | $7.00B | $7.20B | $6.98B | $6.95B |
| Patrimônio Líquido | $7.74B | $8.33B | $8.40B | $8.77B | $9.01B | $8.86B | $9.01B | $9.23B | $9.16B | $9.58B |
| Dívida Total | $910.5M | $1.63B | $2.02B | $2.09B | $2.27B | $2.24B | $2.40B | $2.59B | $2.57B | $2.10B |
| Dívida Líquida | -$3.11B | -$4.30B | -$3.99B | -$4.03B | -$3.87B | -$2.90B | -$2.40B | -$3.42B | -$3.74B | -$5.75B |
| Capital de Giro | $5.50B | $6.62B | $6.86B | $6.17B | $6.21B | $5.35B | $5.87B | $7.11B | $7.29B | $7.08B |
Balanço (Trimestral)
| Ano | 2024-Q4 | 2025-Q2 | 2025-Q4 | 2026-Q2 |
|---|
| Caixa e Equivalentes | $6.31B | $7.83B | $7.85B | $8.10B |
| Ativos Totais | $27.05B | $25.27B | $31.96B | $27.92B |
| Passivos Totais | $14.75B | $14.09B | $19.06B | $14.64B |
| Patrimônio Líquido | $9.16B | $9.40B | $9.58B | $10.16B |
| Dívida Total | $2.57B | $2.18B | $2.10B | $1.43B |
Fluxo de Caixa (10 anos)
| Ano | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| Lucro Líquido | $525.2M | $888.8M | $695.3M | $604.9M | $548.9M | $272.7M | $218.6M | $571.4M | $620.5M | $1.14B |
| Depreciação e Amortização | $465.3M | $431.8M | $421.2M | $465.2M | $494.6M | $573.6M | $624.7M | $665.1M | $714.8M | $712.4M |
| Compensação em Ações | $5.3M | $1.6M | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | $7.8M | $27.5M |
| Variação Capital de Giro | $177.5M | -$815.9M | -$450.3M | -$829.1M | -$1.93B | $559.4M | $178.4M | $352.8M | -$1.32B | $1.07B |
| Fluxo de Caixa Operacional | $2.28B | $1.42B | $670.6M | $1.58B | $1.42B | $504.6M | -$119.4M | $1.23B | $779.4M | $2.72B |
| CapEx | -$351.5M | -$289.5M | -$407.7M | -$749.1M | -$584.7M | -$572.0M | -$431.0M | -$237.8M | -$545.2M | -$651.3M |
| Aquisições | -$9.1M | -$8.3M | 0 | -$114000 | 0 | -$17.6M | 0 | 0 | $219.3M | -$164.7M |
| Recompra de Ações | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | -$285.6M | 0 |
| Dividendos Pagos | -$118.2M | -$235.9M | -$597.5M | -$238.8M | -$245.9M | -$448.7M | -$109.7M | -$80.2M | -$101.6M | -$142.9M |
| Fluxo de Caixa Livre | $1.92B | $1.13B | $262.9M | $833.9M | $830.7M | -$67.5M | -$550.4M | $988.2M | $234.2M | $2.07B |
Fluxo de Caixa (Trimestral)
| Ano | 2024-Q4 | 2025-Q2 | 2025-Q4 | 2026-Q2 |
|---|
| Fluxo de Caixa Operacional | 0 | 0 | $2.72B | 0 |
| CapEx | 0 | 0 | -$651.3M | 0 |
| Fluxo de Caixa Livre | 0 | 0 | $2.07B | 0 |
| Dividendos Pagos | 0 | 0 | -$142.9M | 0 |
| Compensação em Ações | 0 | 0 | $27.5M | 0 |
Crescimento e Margens (10 anos)
| Ano | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| Crescimento Receita (anual) | | +18.7% | +0.4% | +10.8% | +14.2% | +3.3% | -24.6% | +12.6% | +6.0% | +25.4% |
| Crescimento Lucro Líquido (anual) | | +85.0% | -27.1% | -13.0% | -9.3% | -50.3% | -19.8% | +30.6% | +13.1% | +61.8% |
| Crescimento LPA (anual) | | +66.2% | -21.9% | -13.0% | -9.3% | -50.3% | -19.8% | +30.7% | +17.5% | +69.5% |
| Variação de Ações (anual) | | +1.9% | +0.2% | +0.0% | +0.0% | +0.0% | +0.0% | +0.0% | -3.8% | -4.6% |
| Crescimento FCF (anual) | | -41.3% | -76.8% | +217.3% | -0.4% | -108.1% | -715.5% | +279.5% | -76.3% | +782.6% |
| Margem Bruta | 21.8% | 20.8% | 19.2% | 17.3% | 15.5% | 13.0% | 13.7% | 16.2% | 14.7% | 16.5% |
| Margem Operacional | 7.1% | 10.6% | 7.9% | 6.4% | 5.7% | 3.1% | 3.2% | 3.4% | 3.1% | 2.6% |
| Margem EBITDA | 10.4% | 10.6% | 9.7% | 9.0% | 7.8% | 5.3% | 6.9% | 7.4% | 6.1% | 8.0% |
| Margem Líquida | 3.8% | 5.9% | 4.3% | 3.4% | 2.7% | 1.3% | 1.4% | 1.6% | 1.7% | 2.2% |
| Margem FCF | 14.1% | 7.0% | 1.6% | 4.6% | 4.0% | -0.3% | -3.4% | 5.5% | 1.2% | 8.6% |
| Taxa Efetiva de Imposto | 18.1% | 13.5% | 17.5% | 16.7% | 19.8% | 9.7% | 15.0% | 26.0% | 20.8% | 28.9% |
Dados por Ação (10 anos)
| Ano | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| FCF por Ação | $48.10 | $27.74 | $6.43 | $20.41 | $20.33 | $-1.65 | $-13.47 | $24.19 | $5.95 | $55.09 |
| Dividendo por Ação | $2.95 | $5.79 | $14.62 | $5.84 | $6.02 | $10.98 | $2.68 | $1.96 | $2.58 | $3.81 |
| Ações em Circulação (Básicas) | $40.0M | $40.8M | $40.9M | $40.9M | $40.9M | $40.9M | $40.9M | $40.9M | $39.3M | $37.5M |
O que olhar em empresas de Consumer Cyclical
- Margem operacional média 5a (Média do ciclo) — Olhar a média do ciclo, não o ano atual (pico ou vale).
- Rotatividade de inventário (≥4x/ano) — Retail saudável roda inventário rápido. Uma queda sinaliza fraca procura.
- ROIC médio 5a (≥12%) — Cíclicas com ROIC médio >12% são vencedoras estruturais.
- Dívida líquida / EBITDA (pico) (<3x em vale) — Em cíclicas a dívida mata em recessão.
- Current Ratio (>1,5x) — Aguenta 12-18 meses sem caixa operacional.
- Altman Z-Score (>2,99 seguro) — Modelo de falência — chave em cíclicas sensíveis a recessão.
Rentabilidade
| Retorno sobre patrimônio | 7.32% |
| Retorno sobre capital investido | 5.25% |
| Retorno sobre ativos | 2.59% |
| Margem bruta | 17.91% |
| Margem operacional | 4.10% |
| Margem líquida | 2.77% |
Saúde financeira
| Dívida / Patrimônio | 0.14 |
| Liquidez corrente | 2.11 |
| Piotroski F-Score | 8 |
| Altman Z-Score | 1.68 |
Índices Chave (10 anos)
| Ano | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| P/L | 7.31 | 7.29 | 5.03 | 6.27 | 7.94 | 14.21 | 9.13 | 8.51 | 8.47 | 17.83 |
| P/VP | 0.50 | 0.78 | 0.42 | 0.43 | 0.48 | 0.44 | 0.22 | 0.26 | 0.30 | 0.97 |
| P/V | 0.28 | 0.40 | 0.21 | 0.21 | 0.21 | 0.18 | 0.12 | 0.13 | 0.14 | 0.39 |
| Margem Bruta | 21.8% | 20.8% | 19.2% | 17.3% | 15.5% | 13.0% | 13.7% | 16.2% | 14.7% | 16.5% |
| Margem Operacional | 7.1% | 10.6% | 7.9% | 6.4% | 5.7% | 3.1% | 3.2% | 3.4% | 3.1% | 2.6% |
| Margem Líquida | 3.8% | 5.9% | 4.3% | 3.4% | 2.7% | 1.3% | 1.4% | 1.6% | 1.7% | 2.2% |