Demonstrações financeiras detalhadas de ioneer Ltd (IONR): demonstração de resultados, balanço patrimonial e fluxo de caixa. Acompanhe a evolução de margens, dívida, liquidez e rentabilidade ano a ano com até 20 anos de histórico.
Resumo da Análise
Margens dos últimos 12 meses: margem bruta 0.0%, margem operacional 0.0%, margem líquida 0.0%.
Ao preço atual de $3.27, IONR apresenta lucros negativos (P/L não significativo) e um ROE de -3.66%. A capitalização de mercado é de $205M.
Demonstração de Resultados (10 anos)
| Ano | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2025 |
|---|
| Receita | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Custo da Receita | 0 | 0 | $7866 | $34189 | $43264 | $174045 | $51769 | $260953 | $276529 | $354371 |
| Lucro Bruto | 0 | 0 | -$7866 | -$34189 | -$43264 | -$174000 | -$51769 | -$261000 | -$276529 | -$354371 |
| P&D | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Despesas Gerais e Administrativas | $5601 | $1.7M | $2.7M | $3398 | $4423 | $11.8M | $9.6M | $9.0M | $6.4M | $8.4M |
| Despesas Operacionais | $7.4M | $2.6M | $3.7M | $5.5M | $6.6M | $11.8M | $9.6M | $9.0M | $6372 | $8.4M |
| Lucro Operacional | -$7.4M | -$2.6M | -$3.7M | -$5.6M | -$6.6M | -$12.0M | -$6.0M | -$9.2M | -$6372 | -$8.7M |
| EBITDA | -$7.4M | -$3.0M | -$2.6M | -$3.7M | -$7.7M | -$11.8M | -$9.6M | -$7.6M | -$10042 | -$8.4M |
| Despesas com Juros | $7685 | 0 | $4902 | $18770 | $23870 | $5000 | $10000 | $11040 | $10981 | $64067 |
| Lucro Antes de Impostos | -$12.1M | -$1.9M | -$659000 | -$3.7M | -$7.7M | -$9.1M | -$6.4M | -$7.9M | -$9554 | -$8.1M |
| Imposto | $33054 | -$746000 | $4902 | 0 | 0 | $5000 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Lucro Líquido | -$12.1M | -$1.9M | -$673000 | -$3.7M | -$7.7M | -$9.1M | -$6.4M | -$7.9M | -$9554 | -$8.1M |
| LPA | $-0.46 | $-0.06 | $-0.02 | $-0.09 | $-0.18 | $-0.18 | $-0.12 | $-0.15 | $-0.00 | $-0.13 |
| LPA Diluído | $-0.46 | $-0.06 | $-0.02 | $-0.09 | $-0.18 | $-0.18 | $-0.12 | $-0.15 | $-0.00 | $-0.13 |
| Ações em Circulação (Diluídas) | $26.5M | $30.4M | $36.8M | $39.9M | $43.7M | $50.4M | $52.5M | $53.6M | $58.9M | $60.3M |
Demonstração de Resultados (Trimestral)
| Ano | 2024-Q4 | 2025-Q2 | 2025-Q4 | 2025-Q4 |
|---|
| Receita | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Lucro Bruto | -$130496 | -$146046 | -$177065 | -$177306 |
| Lucro Operacional | -$3387 | -$2985 | -$4.4M | -$4.4M |
| EBITDA | -$5097 | -$4839 | -$4.2M | -$4.2M |
| Lucro Líquido | -$4719 | -$4835 | -$4.1M | -$4.1M |
| LPA | $-0.08 | $-2.77 | $-0.06 | $-0.07 |
| LPA Diluído | $-0.08 | $-2.77 | $-0.06 | $-0.07 |
Balanço (10 anos)
| Ano | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2025 |
|---|
| Caixa e Equivalentes | $5.7M | $59.2M | $34.0M | $26.3M | $62.4M | $94.2M | $52.7M | $35.7M | $25.1M | $17.9M |
| Investimentos de Curto Prazo | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Contas a Receber | $27769 | $77732 | $223408 | $39852 | $21788 | $112000 | $246000 | $195000 | $143000 | $160000 |
| Estoque | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | $119 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Ativos Circulantes | $5.7M | $59.2M | $34.3M | $26.3M | $62.7M | $94.3M | $53.1M | $36.1M | $25.3M | $18.4M |
| Imobilizado | $3.9M | $11.0M | $34.6M | $65.4M | $86.2M | $118.7M | $152.9M | $188.1M | $203.7M | $601000 |
| Ágio | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Ativos Intangíveis | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Ativos Totais | $9.6M | $70.2M | $69.0M | $91.9M | $149.1M | $213.2M | $206.3M | $224.5M | $233.5M | $232.5M |
| Contas a Pagar | $116749 | $832900 | $1.6M | $1.1M | $4.1M | $7.9M | $6.8M | $4.1M | $2.1M | $962000 |
| Dívida de Curto Prazo | 0 | 0 | 0 | 0 | $188438 | 0 | 0 | $1.2M | 0 | $151000 |
| Passivos Circulantes | $173551 | $1.0M | $2.0M | $2.3M | $5.5M | $9.5M | $8.8M | $6.2M | $3.0M | $2.1M |
| Dívida de Longo Prazo | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Passivos Totais | $173551 | $1.0M | $2.0M | $2.6M | $5.5M | $9.5M | $8.9M | $6.3M | $3.2M | $2.3M |
| Reservas | -$19.6M | -$19.6M | -$19.4M | -$22.7M | -$32.6M | -$46.1M | -$52.5M | -$60.4M | -$69.9M | -$74.0M |
| Patrimônio Líquido | $9.4M | $69.2M | $67.0M | $89.4M | $143.5M | $203.7M | $197.4M | $218.2M | $230.3M | $230.2M |
| Dívida Total | 0 | 0 | 0 | $228810 | $247941 | $255000 | $212000 | $1.3M | $373000 | $335000 |
| Dívida Líquida | -$5.7M | -$59.2M | -$34.0M | -$26.1M | -$62.2M | -$93.9M | -$52.5M | -$34.4M | -$24.7M | -$17.5M |
| Capital de Giro | $5.5M | $58.2M | $32.2M | $24.0M | $57.2M | $84.9M | $44.2M | $29.8M | $22.3M | $16.2M |
Balanço (Trimestral)
| Ano | 2024-Q4 | 2025-Q2 | 2025-Q4 | 2025-Q4 |
|---|
| Caixa e Equivalentes | $21.6M | $25.1M | $17.9M | $17.9M |
| Ativos Totais | $221.1M | $233.5M | $232.5M | $232.5M |
| Passivos Totais | $4.7M | $3.2M | $2.3M | $2.3M |
| Patrimônio Líquido | $216.4M | $230.3M | $230.2M | $230.2M |
| Dívida Total | $1.3M | $373000 | $335000 | $335000 |
Fluxo de Caixa (10 anos)
| Ano | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2025 |
|---|
| Lucro Líquido | 0 | -$1846 | 0 | -$3.7M | -$7.7M | -$9.1M | -$6.4M | -$7.9M | -$9.6M | -$8.1M |
| Depreciação e Amortização | 0 | $89 | 0 | 0 | $125974 | $173000 | $51769 | $260953 | $314000 | $354371 |
| Compensação em Ações | 0 | $205 | 0 | 0 | $1.8M | $1.5M | $1.5M | $1.9M | $3.5M | 0 |
| Variação Capital de Giro | 0 | -$52 | 0 | 0 | -$172465 | $1.1M | -$226000 | -$110 | $161000 | $41042 |
| Fluxo de Caixa Operacional | -$1.8M | -$1652 | -$3.4M | -$4.7M | -$4.8M | -$9.3M | -$8.1M | -$6.0M | -$6.8M | -$2.8M |
| CapEx | -$3.0M | -$5208 | -$33616 | -$31.0M | -$5000 | -$25.0M | -$601000 | -$36.6M | -$14.5M | -$9006 |
| Aquisições | $15369 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Recompra de Ações | -$458592 | 0 | -$125000 | -$1.8M | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Dividendos Pagos | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Fluxo de Caixa Livre | -$4.8M | -$6860 | -$3.5M | -$35.6M | -$4.9M | -$34.4M | -$8.7M | -$43.8M | -$6.8M | -$2.8M |
Fluxo de Caixa (Trimestral)
| Ano | 2024-Q4 | 2025-Q2 | 2025-Q4 | 2025-Q4 |
|---|
| Fluxo de Caixa Operacional | -$4038 | -$6.8M | $3.4M | -$6.1M |
| CapEx | -$9801 | $9801 | -$9016 | $10 |
| Fluxo de Caixa Livre | -$13839 | -$6.8M | $3.4M | -$6.1M |
| Dividendos Pagos | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Compensação em Ações | $1836 | -$1836 | 0 | 0 |
Crescimento e Margens (10 anos)
| Ano | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2025 |
|---|
| Crescimento Lucro Líquido (anual) | | +84.0% | +65.2% | -442.5% | -111.0% | -18.5% | +30.3% | -23.4% | +99.9% | -85189.3% |
| Crescimento LPA (anual) | | +87.0% | +73.3% | -475.0% | -95.7% | +0.0% | +33.3% | -25.0% | +97.3% | -3150.0% |
| Variação de Ações (anual) | | +14.6% | +21.1% | +8.5% | +9.5% | +15.2% | +4.2% | +2.2% | +9.9% | +2.4% |
| Crescimento FCF (anual) | | +99.9% | -50646.6% | -923.8% | +86.4% | -608.4% | +74.8% | -405.6% | +84.5% | +59.3% |
| Taxa Efetiva de Imposto | -0.3% | 38.6% | -0.7% | -0.0% | -0.0% | -0.1% | -0.0% | -0.0% | -0.0% | -0.0% |
Dados por Ação (10 anos)
| Ano | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2025 |
|---|
| FCF por Ação | $-0.18 | $-0.00 | $-0.09 | $-0.89 | $-0.11 | $-0.68 | $-0.17 | $-0.82 | $-0.12 | $-0.05 |
| Dividendo por Ação | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $0.00 |
| Ações em Circulação (Básicas) | $26.5M | $30.4M | $36.8M | $39.9M | $43.7M | $50.4M | $52.5M | $53.6M | $58.9M | $60.3M |
O que olhar em Basic Materials
Mineiras, químicas, aço. 100% commodity-driven. Analisar com P/E puro é um erro — olha posição de custos e sustentabilidade do dividendo.
- FCF yield — Em commodities o FCF é ouro — EPS engana muito
- Margem bruta — Margem bruta consistente 5 anos = sinal de moat
- Dívida líquida / EBITDA (vale) — Usar EBITDA do pior ano do ciclo, não o atual
- Cobertura dividendo — Dividendo coberto por FCF em ano médio, não no pico
- Capex / D&A — >1x = mantêm/crescem reservas. <0.7x = a descapitalizar
- Altman Z-Score — Modelo de falência (NYU 1968) — combina liquidez, alavancagem e rentabilidade. Chave em cíclicas
- P/B em ciclos — Commodities: 0.8-1.2x em vales, 2x+ em picos. <2x ainda zona razoável
Rentabilidade
| Retorno sobre patrimônio | -3.66% |
| Retorno sobre capital investido | -3.92% |
| Retorno sobre ativos | -3.62% |
| Margem bruta | 0.00% |
| Margem operacional | 0.00% |
| Margem líquida | 0.00% |
Saúde financeira
| Dívida / Patrimônio | 0.00 |
| Liquidez corrente | 8.58 |
| Piotroski F-Score | 3 |
| Altman Z-Score | 0.82 |
Índices Chave (10 anos)
| Ano | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2025 |
|---|
| P/L | -38.33 | -293.83 | -1101.88 | -191.63 | -100.17 | -97.94 | -75.83 | -26.42 | -652.50 | -37.50 |
| P/VP | 49.65 | 7.75 | 9.68 | 7.88 | 5.37 | 4.36 | 2.42 | 0.96 | 0.67 | 1.26 |
| P/V | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| Margem Bruta | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% |
| Margem Operacional | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% |
| Margem Líquida | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% |