Demonstrações financeiras detalhadas de Laird Superfood, Inc. (LSF): demonstração de resultados, balanço patrimonial e fluxo de caixa. Acompanhe a evolução de margens, dívida, liquidez e rentabilidade ano a ano com até 20 anos de histórico.
Resumo da Análise
Laird Superfood, Inc. registou receitas de $49.9M no último exercício, com um CAGR de 5 anos de 14.1%.
Margens dos últimos 12 meses: margem bruta 36.9%, margem operacional -13.1%, margem líquida -3.9%.
Ao preço atual de $3.50, LSF apresenta lucros negativos (P/L não significativo) e um ROE de -11.36%. A capitalização de mercado é de $39M.
Demonstração de Resultados (10 anos)
| Ano | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| Receita | $8.3M | $13.1M | $25.8M | $36.8M | $35.8M | $34.2M | $43.3M | $49.9M |
| Custo da Receita | $5.6M | $8.0M | $19.2M | $27.4M | $30.6M | $23.9M | $25.6M | $31.0M |
| Lucro Bruto | $2.7M | $5.1M | $6.6M | $9.4M | $5.2M | $10.3M | $17.7M | $18.9M |
| P&D | $119487 | $324284 | $508170 | $1.0M | $427537 | $219723 | 0 | 0 |
| Despesas Gerais e Administrativas | $11.0M | $13.5M | $19.0M | $32.3M | $28.7M | $20.8M | $15.5M | $13.2M |
| Despesas Operacionais | $11.1M | $13.8M | $19.5M | $33.4M | $45.6M | $21.0M | $19.9M | $22.3M |
| Lucro Operacional | -$8.4M | -$8.8M | -$12.9M | -$24.0M | -$40.4M | -$10.7M | -$2.2M | -$3.4M |
| EBITDA | -$8.3M | -$8.2M | -$12.4M | -$23.0M | -$22.8M | -$9.8M | -$1.5M | -$3.0M |
| Despesas com Juros | $48228 | $48816 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Lucro Antes de Impostos | -$8.5M | -$8.5M | -$12.9M | -$23.9M | -$40.3M | -$10.1M | -$1.8M | -$3.2M |
| Imposto | 0 | 0 | 0 | $17834 | $20269 | $15195 | $60324 | $20746 |
| Lucro Líquido | -$8.5M | -$8.5M | -$12.9M | -$23.9M | -$40.3M | -$10.2M | -$1.8M | -$3.3M |
| LPA | $-1.71 | $-0.12 | $-2.61 | $-2.66 | $-4.41 | $-1.09 | $-0.18 | $-0.31 |
| LPA Diluído | $-1.71 | $-0.12 | $-2.61 | $-2.66 | $-4.41 | $-1.09 | $-0.18 | $-0.31 |
| Ações em Circulação (Diluídas) | $5.4M | $8.8M | $5.5M | $9.0M | $9.1M | $9.3M | $9.9M | $10.6M |
Demonstração de Resultados (Trimestral)
| Ano | 2025-Q3 | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 |
|---|
| Receita | $3.0M | $13.3M | $13.9M | $41.3M |
| Lucro Bruto | $4.7M | $4.5M | $4.6M | $12.5M |
| Lucro Operacional | -$2.7M | -$1.8M | -$3.0M | -$1.9M |
| EBITDA | -$907798 | -$1.7M | -$2.8M | -$1.9M |
| Lucro Líquido | -$975066 | -$1.8M | $1.8M | -$1.8M |
| LPA | $-0.09 | $-0.17 | $0.12 | $-0.25 |
| LPA Diluído | $-0.09 | $-0.17 | $0.11 | $-0.25 |
Balanço (10 anos)
| Ano | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| Caixa e Equivalentes | $17.3M | $1.0M | $57.0M | $23.0M | $17.3M | $7.6M | $8.3M | $5.3M |
| Investimentos de Curto Prazo | 0 | $5.5M | $8.7M | $8.6M | $134896 | $238719 | $222483 | 0 |
| Contas a Receber | $374872 | $384806 | $839659 | $1.3M | $1.5M | $1.0M | $1.8M | $3.9M |
| Estoque | $1.2M | $2.4M | $6.3M | $10.2M | $6.6M | $6.3M | $6.8M | $7.8M |
| Ativos Circulantes | $19.6M | $10.0M | $76.0M | $47.7M | $27.5M | $16.3M | $18.0M | $18.8M |
| Imobilizado | $985788 | $3.2M | $3.5M | $4.5M | $284211 | $477327 | $264150 | $170080 |
| Ágio | 0 | 0 | 0 | $6.5M | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Ativos Intangíveis | $132100 | $132100 | $137092 | $4.8M | $1.4M | $1.2M | $1.0M | $207100 |
| Ativos Totais | $22.7M | $16.4M | $82.3M | $65.8M | $30.0M | $18.0M | $19.3M | $19.2M |
| Contas a Pagar | $785492 | $724751 | $1.3M | $888768 | $1.1M | $1.6M | $2.1M | $3.1M |
| Dívida de Curto Prazo | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | $109145 |
| Passivos Circulantes | $1.1M | $1.5M | $2.7M | $3.8M | $7.5M | $4.4M | $5.9M | $7.7M |
| Dívida de Longo Prazo | $101000 | $51000 | $51000 | 0 | 0 | 0 | 0 | $46730 |
| Passivos Totais | $22.9M | $8.3M | $2.8M | $3.8M | $7.5M | $4.6M | $6.1M | $7.8M |
| Reservas | -$10.6M | -$19.1M | -$31.9M | -$55.8M | -$96.1M | -$106.3M | -$108.1M | -$111.4M |
| Patrimônio Líquido | $21.5M | $8.1M | $79.5M | $62.1M | $22.5M | $13.4M | $13.2M | $11.5M |
| Dívida Total | $101000 | $51000 | $51000 | 0 | $135921 | $382636 | $246430 | $155875 |
| Dívida Líquida | -$17.2M | -$6.4M | -$65.6M | -$31.7M | -$17.3M | -$7.4M | -$8.3M | -$5.2M |
| Capital de Giro | $18.5M | $8.5M | $73.3M | $43.9M | $20.1M | $12.0M | $12.0M | $11.1M |
Balanço (Trimestral)
| Ano | 2025-Q3 | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 |
|---|
| Caixa e Equivalentes | $5.3M | $5.3M | $10.5M | $23.2M |
| Ativos Totais | $18.9M | $19.2M | $74.9M | $145.7M |
| Passivos Totais | $6.0M | $7.8M | $12.0M | $134.7M |
| Patrimônio Líquido | $12.8M | $11.5M | $62.9M | $11.0M |
| Dívida Total | $179152 | $155875 | $580584 | $3.8M |
Fluxo de Caixa (10 anos)
| Ano | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| Lucro Líquido | -$8.5M | -$8.5M | -$12.9M | -$23.9M | -$40.3M | -$10.2M | -$1.8M | -$3.3M |
| Depreciação e Amortização | $138800 | $300561 | $484773 | $981598 | $1.1M | $306176 | $270271 | $253719 |
| Compensação em Ações | $905843 | 0 | $2.4M | $4.0M | $631227 | $1.1M | $1.6M | $1.9M |
| Variação Capital de Giro | -$2.3M | -$2.0M | -$5.0M | -$3.8M | $4.4M | -$3.6M | $45105 | -$3.1M |
| Fluxo de Caixa Operacional | -$9.5M | -$9.4M | -$14.7M | -$22.1M | -$14.3M | -$10.8M | $865502 | -$2.8M |
| CapEx | -$717657 | -$2.4M | -$1.1M | -$2.2M | -$1.2M | -$144023 | -$24776 | -$76455 |
| Aquisições | 0 | 0 | 0 | -$10.4M | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Recompra de Ações | -$1.5M | -$8.6M | -$20532 | 0 | 0 | -$27422 | -$70926 | 0 |
| Dividendos Pagos | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Fluxo de Caixa Livre | -$10.2M | -$11.9M | -$15.7M | -$24.3M | -$15.5M | -$10.9M | $840726 | -$2.9M |
Fluxo de Caixa (Trimestral)
| Ano | 2025-Q3 | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 |
|---|
| Fluxo de Caixa Operacional | $1.2M | $68414 | -$3.8M | $1.5M |
| CapEx | $4185 | -$4 | -$3878 | -$42196 |
| Fluxo de Caixa Livre | $1.3M | $68410 | -$3.8M | $1.4M |
| Dividendos Pagos | 0 | 0 | -$98308 | 0 |
| Compensação em Ações | $439450 | $447077 | $371952 | $280537 |
Crescimento e Margens (10 anos)
| Ano | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| Crescimento Receita (anual) | | +58.0% | +96.8% | +42.8% | -2.7% | -4.5% | +26.5% | +15.2% |
| Crescimento Lucro Líquido (anual) | | -0.5% | -51.1% | -85.8% | -69.0% | +74.8% | +82.1% | -78.7% |
| Crescimento LPA (anual) | | +93.0% | -2075.0% | -1.9% | -65.8% | +75.3% | +83.5% | -72.2% |
| Variação de Ações (anual) | | +63.3% | -36.8% | +62.0% | +1.8% | +1.7% | +7.0% | +6.1% |
| Crescimento FCF (anual) | | -16.8% | -32.5% | -54.3% | +36.3% | +29.5% | +107.7% | -440.4% |
| Margem Bruta | 32.1% | 38.8% | 25.5% | 25.6% | 14.5% | 30.1% | 40.9% | 37.9% |
| Margem Operacional | -101.7% | -66.8% | -50.1% | -65.1% | -112.7% | -31.3% | -5.0% | -6.8% |
| Margem EBITDA | -99.8% | -62.2% | -48.3% | -62.4% | -63.7% | -28.8% | -3.4% | -6.0% |
| Margem Líquida | -102.0% | -64.9% | -49.8% | -64.8% | -112.6% | -29.7% | -4.2% | -6.5% |
| Margem FCF | -122.7% | -90.7% | -61.1% | -66.0% | -43.2% | -31.9% | 1.9% | -5.7% |
| Taxa Efetiva de Imposto | -0.0% | -0.0% | -0.0% | -0.1% | -0.1% | -0.1% | -3.4% | -0.6% |
Dados por Ação (10 anos)
| Ano | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| FCF por Ação | $-1.89 | $-1.35 | $-2.84 | $-2.70 | $-1.69 | $-1.17 | $0.08 | $-0.27 |
| Dividendo por Ação | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $0.00 |
| Ações em Circulação (Básicas) | $5.4M | $8.8M | $5.5M | $9.0M | $9.1M | $9.3M | $9.9M | $10.6M |
O que olhar em empresas de Consumer Defensive
- Margem bruta (estável 5a) (Estável ≥35%) — Pricing power de marca — Coca-Cola não perde margem mesmo em crise.
- ROE / ROIC estáveis (ROE ≥15% estável) — Defensivas têm ROE alto consistente — os 'stalwarts' de Lynch.
- FCF / Lucro Líquido (≥90%) — Conversão de lucro em caixa — os melhores superam 95%.
- Crescimento do dividendo 10a (≥6%/ano) — Dividend Aristocrats sobem 25+ anos — sinal de moat.
- Payout Ratio (<75%) — >80% = dividendo em risco. <60% confortável.
- Dívida Líquida / EBITDA (<2,5x) — Uma defensiva com muita dívida perde a sua essência.
Rentabilidade
| Retorno sobre patrimônio | -11.36% |
| Retorno sobre capital investido | -2.78% |
| Retorno sobre ativos | -1.91% |
| Margem bruta | 36.89% |
| Margem operacional | -13.11% |
| Margem líquida | -3.89% |
Saúde financeira
| Dívida / Patrimônio | 0.34 |
| Liquidez corrente | 3.05 |
Índices Chave (10 anos)
| Ano | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| P/L | -23.86 | -340.00 | -18.13 | -4.90 | -0.19 | -0.83 | -43.78 | -7.16 |
| P/VP | 10.21 | 44.13 | 3.30 | 1.89 | 0.34 | 0.63 | 5.94 | 2.04 |
| P/V | 26.43 | 27.32 | 10.18 | 3.18 | 0.21 | 0.25 | 1.81 | 0.47 |
| Margem Bruta | 32.1% | 38.8% | 25.5% | 25.6% | 14.5% | 30.1% | 40.9% | 37.9% |
| Margem Operacional | -101.7% | -66.8% | -50.1% | -65.1% | -112.7% | -31.3% | -5.0% | -6.8% |
| Margem Líquida | -102.0% | -64.9% | -49.8% | -64.8% | -112.6% | -29.7% | -4.2% | -6.5% |