Acciones de Stagwell Inc. (STGW): análisis fundamental y ratios clave

Resumen de Kaplio: Stagwell Inc.

Capitalización 2 mil M$; rango de 52 semanas 4,40 $ a 9,35 $; PER 2027 esperado 6,5×; próximos resultados el 5 de noviembre de 2026.

• Valoración: P/Ventas 0,5× (sin beneficios). Sin beneficios en los últimos 12 meses: se mira el precio sobre ventas
• Negocio: Margen EBITDA 13,9 % (flojo). Apalancamiento operativo de la red o la plataforma; sano desde el 20 %
• Balance: Deuda neta/EBITDA 3,7× (frágil). Deuda neta de 3,7× el EBITDA; en el sector se tolera hasta 3,0×
• Resultados: 3 de 8 (decepcionan). 3 de 8 sobre el consenso · próximos el 5 de noviembre de 2026

A favor y en contra

• A favor: Rentabilidad por caja libre 13,8 %: Caja libre anual del 13,8 % sobre el precio de la acción; en medios y entretenimiento, sano desde el 5 %
• A favor: Capex sobre ingresos 1,5 %: Reinvierte en la red el 1,5 % de sus ingresos; en medios y entretenimiento se tolera hasta el 12 %
• A favor: EV/EBITDA 6,4×: Cotiza a 6,4×, frente a 6,7× de media en 5 años: en línea con su historia
• En contra: Margen EBITDA 13,9 %: Apalancamiento operativo de la red o la plataforma; sano desde el 20 %
• En contra: Crecimiento anual de los ingresos por acción −15,3 %: Los ingresos por acción crecen un −15,3 % al año; en medios y entretenimiento, sano desde el 6 % anual
• En contra: Deuda neta/EBITDA 3,7×: Deuda neta de 3,7× el EBITDA; en el sector se tolera hasta 3,0×

Lo que importa en comunicación: 3 de 6 cumplen

• Crecimiento anual de los ingresos por acción: −15,3 %, no cumple. Los ingresos por acción crecen un −15,3 % al año; en medios y entretenimiento, sano desde el 6 % anual
• Margen EBITDA: 13,9 %, no cumple. Margen EBITDA del 13,9 %; en medios y entretenimiento se considera sano desde el 20 %
• Deuda neta sobre EBITDA: 3,7×, no cumple. Deuda neta de 3,7× el EBITDA anual; en medios y entretenimiento se tolera hasta 3,0×
• Rentabilidad por caja libre: 13,8 %, cumple. Caja libre anual del 13,8 % sobre el precio de la acción; en medios y entretenimiento, sano desde el 5 %
• Capex sobre ingresos: 1,5 %, cumple. Reinvierte en la red el 1,5 % de sus ingresos; en medios y entretenimiento se tolera hasta el 12 %
• EV/EBITDA: 6,4×, cumple. Cotiza a 6,4×, frente a 6,7× de media en 5 años: en línea con su historia
• Payout sobre caja libre: 0,0 %, dato informativo. No paga dividendo, así que no hay payout que juzgar

Telecos, medios y plataformas de internet no son lo mismo: las telecos son vacas lecheras intensivas en capital que se valoran por caja libre y dividendo; los medios necesitan crecimiento y disciplina en el gasto en contenido; las plataformas viven del efecto red y ahora del capex en inteligencia artificial.

Frente a sus pares — Stagwell Inc.: PER n/d; EV/EBITDA n/d; ROIC n/d. Pares: Ziff Davis, Inc. (PER 3,1×; EV/EBITDA 5,3×; ROIC 4,8 %), Liftoff Mobile, Inc. Common Stock (PER n/d; EV/EBITDA 24,8×; ROIC 11,6 %), Pattern Group Inc. Series A Common Stock (PER n/d; EV/EBITDA 72,0×; ROIC 5,8 %).