Demonstrações financeiras detalhadas de BioAge Labs Inc. (BIOA): demonstração de resultados, balanço patrimonial e fluxo de caixa. Acompanhe a evolução de margens, dívida, liquidez e rentabilidade ano a ano com até 20 anos de histórico.
Resumo da Análise
Margens dos últimos 12 meses: margem bruta 99.4%, margem operacional -10.3%, margem líquida -9.1%.
Ao preço atual de $7.75, BIOA apresenta lucros negativos (P/L não significativo) e um ROE de -28.99%. A capitalização de mercado é de $292M.
Demonstração de Resultados (10 anos)
| Ano | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| Receita | 0 | 0 | 0 | $9.0M |
| Custo da Receita | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Lucro Bruto | 0 | 0 | 0 | $9.0M |
| P&D | $30.5M | $33.9M | $59.0M | $74.0M |
| Despesas Gerais e Administrativas | $9.4M | $14.5M | $19.2M | $27.8M |
| Despesas Operacionais | $40.0M | $48.4M | $78.2M | $101.8M |
| Lucro Operacional | -$40.0M | -$48.4M | -$78.2M | -$92.8M |
| EBITDA | -$39.4M | -$55.9M | -$68.6M | -$79.7M |
| Despesas com Juros | $241000 | $7.8M | $2.4M | $697000 |
| Lucro Antes de Impostos | -$39.7M | -$63.9M | -$71.1M | -$80.6M |
| Imposto | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Lucro Líquido | -$39.7M | -$63.9M | -$71.1M | -$80.6M |
| LPA | $-1.16 | $-1.87 | $-1.98 | $-2.24 |
| LPA Diluído | $-1.16 | $-1.87 | $-1.98 | $-2.24 |
| Ações em Circulação (Diluídas) | $34.2M | $34.2M | $35.9M | $35.9M |
Demonstração de Resultados (Trimestral)
| Ano | 2025-Q3 | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 |
|---|
| Receita | $2.1M | $3.1M | $2.8M | $2.5M |
| Lucro Bruto | $2.1M | $3.1M | $2.7M | $2.5M |
| Lucro Operacional | -$23.1M | -$28.4M | -$25.4M | -$29.3M |
| EBITDA | -$20.0M | -$25.8M | -$22.2M | -$26.0M |
| Lucro Líquido | -$20.2M | -$25.9M | -$22.3M | -$26.1M |
| LPA | $-0.56 | $-0.72 | $-0.52 | $-0.58 |
| LPA Diluído | $-0.56 | $-0.72 | $-0.52 | $-0.58 |
Balanço (10 anos)
| Ano | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| Caixa e Equivalentes | $27.6M | $21.6M | $354.3M | $188.9M |
| Investimentos de Curto Prazo | 0 | 0 | 0 | $92.2M |
| Contas a Receber | 0 | 0 | 0 | $769000 |
| Estoque | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Ativos Circulantes | $28.0M | $25.3M | $357.1M | $286.8M |
| Imobilizado | $374000 | $518000 | $791000 | $3.7M |
| Ágio | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Ativos Intangíveis | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Ativos Totais | $28.4M | $25.9M | $358.2M | $294.9M |
| Contas a Pagar | $2.3M | $1.9M | $2.0M | $2.7M |
| Dívida de Curto Prazo | $167000 | $44.9M | $6.0M | $2.6M |
| Passivos Circulantes | $5.9M | $58.2M | $27.8M | $20.1M |
| Dívida de Longo Prazo | $2.3M | $8.2M | $2.5M | $2.3M |
| Passivos Totais | $141.0M | $199.3M | $35.1M | $22.8M |
| Reservas | -$117.8M | -$181.7M | -$252.8M | -$333.4M |
| Patrimônio Líquido | -$112.6M | -$173.4M | $323.1M | $272.1M |
| Dívida Total | $2.5M | $53.3M | $8.7M | $5.6M |
| Dívida Líquida | -$25.2M | $31.6M | -$345.6M | -$275.5M |
| Capital de Giro | $22.2M | -$32.9M | $329.3M | $266.7M |
Balanço (Trimestral)
| Ano | 2025-Q3 | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 |
|---|
| Caixa e Equivalentes | $215.6M | $188.9M | $241.8M | $74.0M |
| Ativos Totais | $305.1M | $294.9M | $397.7M | $396.9M |
| Passivos Totais | $27.6M | $22.8M | $18.5M | $22.0M |
| Patrimônio Líquido | $277.5M | $272.1M | $379.1M | $374.9M |
| Dívida Total | $7.1M | $5.6M | $4.0M | $2.8M |
Fluxo de Caixa (10 anos)
| Ano | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| Lucro Líquido | -$39.7M | -$63.9M | -$71.1M | -$80.6M |
| Depreciação e Amortização | $129000 | $162000 | $167000 | $213000 |
| Compensação em Ações | $2.5M | $3.0M | $7.0M | $11.7M |
| Variação Capital de Giro | $795000 | $6.7M | $11.2M | -$11.8M |
| Fluxo de Caixa Operacional | -$36.2M | -$37.4M | -$51.5M | -$81.6M |
| CapEx | -$103000 | -$166000 | -$366000 | -$719000 |
| Aquisições | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Recompra de Ações | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Dividendos Pagos | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Fluxo de Caixa Livre | -$36.3M | -$37.5M | -$51.9M | -$82.3M |
Fluxo de Caixa (Trimestral)
| Ano | 2025-Q3 | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 |
|---|
| Fluxo de Caixa Operacional | -$16.0M | -$28.3M | -$24.0M | -$19.3M |
| CapEx | -$22000 | -$112000 | -$26000 | -$328000 |
| Fluxo de Caixa Livre | -$16.1M | -$28.4M | -$24.1M | -$19.6M |
| Dividendos Pagos | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Compensação em Ações | $2.8M | $2.7M | $4.3M | $4.3M |
Crescimento e Margens (10 anos)
| Ano | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| Crescimento Lucro Líquido (anual) | | -60.8% | -11.4% | -13.4% |
| Crescimento LPA (anual) | | -61.2% | -5.9% | -13.1% |
| Variação de Ações (anual) | | +0.1% | +4.8% | +0.2% |
| Crescimento FCF (anual) | | -3.4% | -38.3% | -58.7% |
| Margem Bruta | | | | 100.0% |
| Margem Operacional | | | | -1031.5% |
| Margem EBITDA | | | | -886.0% |
| Margem Líquida | | | | -896.1% |
| Margem FCF | | | | -915.5% |
| Taxa Efetiva de Imposto | -0.0% | -0.0% | -0.0% | -0.0% |
Dados por Ação (10 anos)
| Ano | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| FCF por Ação | $-1.06 | $-1.10 | $-1.45 | $-2.29 |
| Dividendo por Ação | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $0.00 |
| Ações em Circulação (Básicas) | $34.2M | $34.2M | $35.9M | $35.9M |
O que olhar em Biotech
A maioria das biotechs pequenas perde dinheiro. Analisar com P/E não faz sentido — olha caixa e pipeline.
- Cash Runway — Meses de caixa ao ritmo atual de gasto. <18 meses = risco de diluição urgente
- Cash burn anual — Ritmo a que queimam caixa operacional. Comparar com posição de caixa para projetar runway
- Dívida Total — Biotech sem receita + dívida = receita para falência
- I+D / Capitalização — Quanto investem em pipeline vs valor da empresa — indicador de intensidade de pesquisa
- Market cap / Caixa — Se cota perto do caixa, o mercado dá ~0 valor ao pipeline — oportunidade ou armadilha
Rentabilidade
| Retorno sobre patrimônio | -28.99% |
| Retorno sobre capital investido | -28.08% |
| Retorno sobre ativos | -23.80% |
| Margem bruta | 99.39% |
| Margem operacional | -1026.28% |
| Margem líquida | -912.25% |
Saúde financeira
| Dívida / Patrimônio | 0.01 |
| Liquidez corrente | 17.19 |
| Piotroski F-Score | 3 |
| Altman Z-Score | 10.98 |
Índices Chave (10 anos)
| Ano | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| P/L | -15.78 | -9.79 | -2.92 | -5.91 |
| P/VP | -5.56 | -3.61 | 0.64 | 1.75 |
| P/V | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 52.85 |
| Margem Bruta | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 100.0% |
| Margem Operacional | 0.0% | 0.0% | 0.0% | -1031.5% |
| Margem Líquida | 0.0% | 0.0% | 0.0% | -896.1% |