Demonstrações financeiras detalhadas de HUHUTECH International Group Inc. Ordinary Shares (HUHU): demonstração de resultados, balanço patrimonial e fluxo de caixa. Acompanhe a evolução de margens, dívida, liquidez e rentabilidade ano a ano com até 20 anos de histórico.
Resumo da Análise
HUHUTECH International Group Inc. Ordinary Shares registou receitas de $21.4M no último exercício, com um CAGR de 5 anos de 36.7%.
Margens dos últimos 12 meses: margem bruta 31.0%, margem operacional -79.5%, margem líquida -80.9%.
Ao preço atual de $4.06, HUHU apresenta lucros negativos (P/L não significativo) e um ROE de -33.61%. A capitalização de mercado é de $104M.
Demonstração de Resultados (10 anos)
| Ano | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| Receita | $4.5M | $10.2M | $11.4M | $16.7M | $18.1M | $21.4M |
| Custo da Receita | $2.4M | $7.1M | $7.8M | $11.3M | $11.6M | $14.3M |
| Lucro Bruto | $2.1M | $3.1M | $3.5M | $5.4M | $6.6M | $7.1M |
| P&D | $182282 | $677580 | $1.2M | $1.3M | $2.9M | $898642 |
| Despesas Gerais e Administrativas | $515805 | $960214 | $1.4M | $1.9M | $5.2M | $23.2M |
| Despesas Operacionais | $698087 | $1.6M | $2.6M | $3.2M | $8.1M | $24.1M |
| Lucro Operacional | $1.4M | $1.4M | $912360 | $2.2M | -$1.6M | -$17.1M |
| EBITDA | $1.4M | $1.8M | $1.2M | $2.9M | -$1.5M | -$16.5M |
| Despesas com Juros | $15630 | $35007 | $51985 | $72197 | $113657 | $118124 |
| Lucro Antes de Impostos | $1.4M | $1.6M | $964316 | $2.6M | -$1.7M | -$17.0M |
| Imposto | $316239 | $252605 | $34307 | $255570 | $274399 | $302992 |
| Lucro Líquido | $1.1M | $1.4M | $930009 | $2.3M | -$1.9M | -$17.3M |
| LPA | $0.05 | $0.07 | $0.04 | $0.11 | $-0.10 | $-0.10 |
| LPA Diluído | $0.05 | $0.07 | $0.04 | $0.11 | $-0.10 | $-0.10 |
| Ações em Circulação (Diluídas) | $21.1M | $21.1M | $21.1M | $21.1M | $20.2M | $24.1M |
Demonstração de Resultados (Trimestral)
| Ano | 2024-Q2 | 2024-Q4 | 2025-Q2 | 2025-Q4 |
|---|
| Receita | $8.9M | $9.3M | $1.4M | $1.6M |
| Lucro Bruto | $3.1M | $3.4M | $399217 | $525423 |
| Lucro Operacional | $1.2M | -$2.8M | -$1.2M | -$1.2M |
| EBITDA | $1.5M | -$2.7M | -$1.2M | -$1.2M |
| Lucro Líquido | $849328 | -$2.8M | -$1.2M | -$1.2M |
| LPA | $0.04 | $-0.14 | $-0.38 | $-0.05 |
| LPA Diluído | $0.04 | $-0.14 | $-0.38 | $-0.05 |
Balanço (10 anos)
| Ano | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| Caixa e Equivalentes | $155240 | $75059 | $1.4M | $2.7M | $3.1M | $4.4M |
| Investimentos de Curto Prazo | 0 | 0 | 0 | 0 | $27906 | 0 |
| Contas a Receber | $1.7M | $5.2M | $6.1M | $8.7M | $9.9M | $10.0M |
| Estoque | $355007 | $540652 | $213042 | $530048 | $1.3M | $1.1M |
| Ativos Circulantes | $2.7M | $6.5M | $9.5M | $12.3M | $14.6M | $17.2M |
| Imobilizado | $587880 | $606119 | $550954 | $1.8M | $5.2M | $4.4M |
| Ágio | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Ativos Intangíveis | $27 | $229294 | $168880 | $124679 | $79985 | $45115 |
| Ativos Totais | $3.6M | $7.9M | $10.9M | $15.1M | $20.2M | $22.4M |
| Contas a Pagar | $798022 | $2.6M | $3.0M | $4.5M | $4.5M | $5.4M |
| Dívida de Curto Prazo | $459770 | $1.2M | $2.5M | $1.8M | $6.0M | $4.1M |
| Passivos Circulantes | $2.6M | $5.0M | $7.3M | $9.2M | $13.3M | $13.0M |
| Dívida de Longo Prazo | 0 | 0 | 0 | 0 | $260299 | $1.9M |
| Passivos Totais | $2.6M | $5.0M | $7.3M | $9.3M | $13.7M | $14.9M |
| Reservas | -$331532 | $937660 | $1.8M | $4.0M | $2.0M | -$15.3M |
| Patrimônio Líquido | $980792 | $2.9M | $3.6M | $5.8M | $6.5M | $7.4M |
| Dívida Total | $463698 | $1.2M | $2.6M | $2.0M | $6.5M | $6.2M |
| Dívida Líquida | $308458 | $1.1M | $1.2M | -$723624 | $3.3M | $1.7M |
| Capital de Giro | $92728 | $1.5M | $2.2M | $3.1M | $1.3M | $4.2M |
Balanço (Trimestral)
| Ano | 2024-Q2 | 2024-Q4 | 2025-Q2 | 2025-Q4 |
|---|
| Caixa e Equivalentes | $4.1M | $3.1M | $3.0M | $4.4M |
| Ativos Totais | $20.6M | $20.2M | $22.5M | $22.4M |
| Passivos Totais | $14.3M | $13.7M | $15.5M | $14.9M |
| Patrimônio Líquido | $6.3M | $6.5M | $6.9M | $7.4M |
| Dívida Total | $5.8M | $6.5M | $6.4M | $6.2M |
Fluxo de Caixa (10 anos)
| Ano | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| Lucro Líquido | $1.1M | $1.4M | $930009 | $2.3M | -$1.9M | -$17.3M |
| Depreciação e Amortização | $41238 | $107090 | $158215 | $267413 | $388533 | $444363 |
| Compensação em Ações | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | $18.4M |
| Variação Capital de Giro | -$1.6M | -$2.1M | -$1.2M | $410644 | -$1.2M | $473323 |
| Fluxo de Caixa Operacional | -$122793 | -$448158 | -$139539 | $3.0M | -$3.0M | $2.9M |
| CapEx | -$524994 | -$283854 | -$95448 | -$1.2M | -$3.8M | -$169131 |
| Aquisições | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Recompra de Ações | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Dividendos Pagos | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Fluxo de Caixa Livre | -$647787 | -$732012 | -$234987 | $1.8M | -$6.9M | $2.7M |
Fluxo de Caixa (Trimestral)
| Ano | 2024-Q2 | 2024-Q4 | 2025-Q2 | 2025-Q4 |
|---|
| Fluxo de Caixa Operacional | $303082 | -$3.3M | -$72146 | $479015 |
| CapEx | -$1.6M | -$2.3M | -$12914 | -$10195 |
| Fluxo de Caixa Livre | -$1.3M | -$5.6M | -$85060 | $468820 |
| Dividendos Pagos | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Compensação em Ações | 0 | 0 | 0 | 0 |
Crescimento e Margens (10 anos)
| Ano | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| Crescimento Receita (anual) | | +126.5% | +12.0% | +47.1% | +8.5% | +18.1% |
| Crescimento Lucro Líquido (anual) | | +28.6% | -32.1% | +150.9% | -182.7% | -798.2% |
| Crescimento LPA (anual) | | +28.5% | -32.0% | +148.9% | -186.9% | -4.6% |
| Variação de Ações (anual) | | +0.0% | +0.0% | +0.0% | -4.0% | +19.3% |
| Crescimento FCF (anual) | | -13.0% | +67.9% | +883.3% | -472.7% | +139.8% |
| Margem Bruta | 46.7% | 30.1% | 31.2% | 32.3% | 36.1% | 33.1% |
| Margem Operacional | 31.1% | 14.0% | 8.0% | 12.9% | -8.6% | -79.6% |
| Margem EBITDA | 32.1% | 17.4% | 10.3% | 17.5% | -8.3% | -76.9% |
| Margem Líquida | 23.7% | 13.5% | 8.2% | 13.9% | -10.6% | -80.9% |
| Margem FCF | -14.4% | -7.2% | -2.1% | 11.0% | -37.8% | 12.7% |
| Taxa Efetiva de Imposto | 22.9% | 15.6% | 3.6% | 9.9% | -16.6% | -1.8% |
Dados por Ação (10 anos)
| Ano | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| FCF por Ação | $-0.03 | $-0.03 | $-0.01 | $0.09 | $-0.34 | $0.11 |
| Dividendo por Ação | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $0.00 | $0.00 |
| Ações em Circulação (Básicas) | $21.1M | $21.1M | $21.1M | $21.1M | $20.2M | $24.1M |
O que olhar em Industriais
Aeroespacial, defesa, maquinaria, transporte. Semi-cíclicos. Chave: backlog, margens operacionais e conversão de FCF.
- Crescimento receita 5 anos — Sem crescimento, não há criação de valor a longo prazo
- Margem operacional — O melhor indicador de disciplina operacional em industriais
- ROIC — Industriais de qualidade têm ROIC >15% — os outros destroem capital
- Conversão FCF — FCF / Net Income — em industriais bom >85%
- Dívida líquida / EBITDA — Industriais cíclicos com dívida alta sofrem muito em recessão
- Capex / Receita — Manter a maquinaria. <4% = possível subinvestimento (deterioração futura)
- Altman Z-Score — Modelo de falência (NYU 1968) — combina liquidez, alavancagem e rentabilidade. Chave em cíclicas
Rentabilidade
| Retorno sobre patrimônio | -33.61% |
| Retorno sobre capital investido | -17.46% |
| Retorno sobre ativos | -10.79% |
| Margem bruta | 30.99% |
| Margem operacional | -79.53% |
| Margem líquida | -80.86% |
Saúde financeira
| Dívida / Patrimônio | 0.83 |
| Liquidez corrente | 1.32 |
| Piotroski F-Score | 4 |
| Altman Z-Score | 7.48 |
Índices Chave (10 anos)
| Ano | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|
| P/L | 81.23 | 63.23 | 92.99 | 37.36 | -49.58 | -101.00 |
| P/VP | 88.21 | 30.24 | 24.36 | 14.97 | 14.68 | 32.83 |
| P/V | 19.29 | 8.52 | 7.61 | 5.17 | 5.28 | 11.36 |
| Margem Bruta | 46.7% | 30.1% | 31.2% | 32.3% | 36.1% | 33.1% |
| Margem Operacional | 31.1% | 14.0% | 8.0% | 12.9% | -8.6% | -79.6% |
| Margem Líquida | 23.7% | 13.5% | 8.2% | 13.9% | -10.6% | -80.9% |