Estados financieros detallados de JBDI Holdings Limited (JBDI): cuenta de resultados, balance general y flujo de caja. Sigue la evolución de márgenes, deuda, liquidez y rentabilidad año a año con hasta 20 años de histórico.
Resumen del Análisis
Márgenes de los últimos 12 meses: margen bruto 72.6%, margen operativo -0.2%, margen neto 4.9%.
Al precio actual de $1.19, JBDI cotiza a un P/E de 22.61 y un ROE del 7.55%. La capitalización bursátil es de $6M.
Cuenta de Resultados (10 años)
| Año | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2026 |
|---|
| Ingresos | $9.4M | $11.9M | $11.1M | $9.4M | $8.5M |
| Coste de Ventas | $3.0M | $3.4M | $3.5M | $3.0M | $4.3M |
| Beneficio Bruto | $6.5M | $8.5M | $7.6M | $6.4M | $4.3M |
| I+D | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Generales y Administrativos | $4.6M | $5.9M | $5.5M | $5.7M | $3.7M |
| Gastos Operativos | $5.4M | $5.9M | $6.7M | $7.6M | $4.2M |
| Beneficio Operativo | $1.0M | $2.6M | $867000 | -$1.2M | $48000 |
| EBITDA | $1.8M | $3.3M | $1.7M | -$536000 | $585000 |
| Gastos por Intereses | $41000 | $55000 | $47000 | $41000 | $24000 |
| Beneficio Antes de Impuestos | $1.2M | $2.6M | $1.1M | -$1.1M | $210000 |
| Impuestos | $132000 | $417000 | $281000 | -$125000 | $90000 |
| Beneficio Neto | $1.1M | $2.2M | $806000 | -$977000 | $120000 |
| BPA | $0.22 | $0.44 | $0.16 | $-0.20 | $0.01 |
| BPA Diluido | $0.22 | $0.44 | $0.16 | $-0.20 | $0.01 |
| Acciones en Circulación (Diluidas) | $4.9M | $4.9M | $4.9M | $4.9M | $9.5M |
Cuenta de Resultados (Trimestral)
| Año | 2025-Q3 | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 |
|---|
| Ingresos | $2.0M | $4.1M | $2.2M | $2.2M |
| Beneficio Bruto | $1.4M | $3.0M | $527000 | $527000 |
| Beneficio Operativo | -$5000 | -$10000 | -$78500 | -$78500 |
| EBITDA | $66000 | $380000 | $91000 | $91000 |
| Beneficio Neto | $99000 | $198000 | -$39000 | -$39000 |
| BPA | $0.01 | $0.04 | $-0.00 | $-0.00 |
| BPA Diluido | $0.01 | $0.04 | $-0.00 | $-0.00 |
Balance (10 años)
| Año | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2026 |
|---|
| Caja y Equivalentes | $1.2M | $787000 | $457000 | $190000 | $2.0M |
| Inversiones a Corto | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Cuentas por Cobrar | $1.9M | $2.7M | $2.5M | $2.0M | $2.6M |
| Inventario | $256000 | $291000 | $334000 | $291000 | $246000 |
| Activos Corrientes | $3.4M | $3.8M | $3.3M | $2.5M | $4.8M |
| Inmovilizado Material | $3.5M | $3.7M | $3.1M | $2.0M | $1.5M |
| Fondo de Comercio | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Activos Intangibles | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Activos Totales | $6.9M | $7.5M | $6.3M | $4.5M | $6.3M |
| Cuentas por Pagar | $650000 | $712000 | $806000 | $965000 | $1.3M |
| Deuda a Corto | $682000 | $570000 | $460000 | $851000 | $4000 |
| Pasivos Corrientes | $2.0M | $3.7M | $3.1M | $3.0M | $1.4M |
| Deuda a Largo | $1.4M | $968000 | $606000 | 0 | 0 |
| Pasivos Totales | $4.6M | $5.8M | $4.8M | $4.1M | $2.4M |
| Reservas | $761000 | $287000 | $70000 | -$907000 | -$3.5M |
| Patrimonio Neto | $2.3M | $1.7M | $1.5M | $384000 | $3.8M |
| Deuda Total | $3.3M | $2.7M | $2.2M | $2.0M | $1.1M |
| Deuda Neta | $2.1M | $1.9M | $1.8M | $1.8M | -$878000 |
| Capital Circulante | $1.4M | $41000 | $159000 | -$529000 | $3.4M |
Balance (Trimestral)
| Año | 2025-Q3 | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 |
|---|
| Caja y Equivalentes | $2.2M | $2.2M | $2.0M | $2.0M |
| Activos Totales | $6.0M | $6.0M | $6.3M | $6.3M |
| Pasivos Totales | $2.0M | $2.0M | $2.4M | $2.4M |
| Patrimonio Neto | $4.0M | $4.0M | $3.8M | $3.8M |
| Deuda Total | $1.1M | $1.1M | $1.1M | $1.1M |
Flujo de Caja (10 años)
| Año | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2026 |
|---|
| Beneficio Neto | $1.2M | $2.2M | $806000 | -$977000 | $120000 |
| Amortizaciones | $421000 | $553000 | $475000 | $525000 | $351000 |
| Compensación en Acciones | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Cambio en Capital Circulante | -$967000 | $201000 | $83000 | $592000 | -$478000 |
| Flujo de Caja Operativo | $697000 | $3.0M | $1.7M | $1.0M | -$367000 |
| Inversiones (CapEx) | -$8000 | -$926000 | -$46000 | -$81000 | -$95000 |
| Adquisiciones | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Recompra de Acciones | 0 | 0 | 0 | 0 | -$227000 |
| Dividendos Pagados | -$1.4M | -$2.0M | -$1.6M | -$666000 | 0 |
| Flujo de Caja Libre | $689000 | $2.1M | $1.6M | $919000 | -$462000 |
Flujo de Caja (Trimestral)
| Año | 2025-Q3 | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 |
|---|
| Flujo de Caja Operativo | $211000 | $422000 | -$394500 | -$394500 |
| Inversiones (CapEx) | -$27000 | -$54000 | -$20500 | -$20500 |
| Flujo de Caja Libre | $184000 | $368000 | -$415000 | -$415000 |
| Dividendos Pagados | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Compensación en Acciones | 0 | 0 | 0 | 0 |
Crecimiento y Márgenes (10 años)
| Año | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2026 |
|---|
| Crecimiento Ingresos (anual) | | +26.2% | -6.5% | -15.5% | -9.3% |
| Crecimiento Beneficio Neto (anual) | | +101.0% | -63.9% | -221.2% | +112.3% |
| Crecimiento BPA (anual) | | +96.1% | -63.0% | -221.4% | +106.4% |
| Cambio en Acciones (anual) | | +0.0% | +0.0% | +0.0% | +92.3% |
| Crecimiento FCF (anual) | | +199.1% | -21.8% | -43.0% | -150.3% |
| Margen Bruto | 68.5% | 71.8% | 68.3% | 67.7% | 49.9% |
| Margen Operativo | 10.8% | 22.0% | 7.8% | -13.3% | 0.6% |
| Margen EBITDA | 18.6% | 27.4% | 14.9% | -5.7% | 6.9% |
| Margen Neto | 11.8% | 18.8% | 7.2% | -10.4% | 1.4% |
| Margen FCF | 7.3% | 17.3% | 14.5% | 9.8% | -5.4% |
| Tasa Impositiva Efectiva | 10.6% | 15.7% | 25.9% | 11.3% | 42.9% |
Datos por Acción (10 años)
| Año | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2026 |
|---|
| FCF por Acción | $0.14 | $0.42 | $0.33 | $0.19 | $-0.05 |
| Dividendo por Acción | $0.28 | $0.41 | $0.32 | $0.13 | $0.00 |
| Acciones en Circulación (Básicas) | $4.9M | $4.9M | $4.9M | $4.9M | $9.5M |
Qué mirar en Industrials
Aeroespacial, defensa, maquinaria, transporte. Semi-cíclicos. Clave: backlog, márgenes operativos, y conversión de FCF.
- Crecimiento ingresos 5y — Sin crecimiento, no hay creación de valor a largo plazo
- Margen operativo — El mejor indicador de disciplina operativa en industriales
- ROIC — Industriales de calidad tienen ROIC >15% — el resto destruyen capital
- FCF conversion — FCF / Net Income — en industriales bueno >85%
- Deuda neta / EBITDA — Industriales cíclicos con deuda alta sufren mucho en recesión
- Capex / Ingresos — Mantener la maquinaria. <4% = posible infraversión (deterioro futuro)
- Altman Z-Score — Modelo de bankruptcy (NYU 1968) — combina liquidez, apalancamiento y rentabilidad. Clave en cíclicos
Rentabilidad
| Rentabilidad sobre capital | 7.55% |
| Rentabilidad sobre capital invertido | -0.30% |
| Rentabilidad sobre activos | 4.72% |
| Margen bruto | 72.64% |
| Margen operativo | -0.25% |
| Margen neto | 4.86% |
Salud financiera
| Deuda / Patrimonio | 0.28 |
| Ratio corriente | 3.38 |
Ratios Clave (10 años)
| Año | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2026 |
|---|
| P/E | 90.20 | 46.00 | 124.32 | -102.43 | 92.06 |
| P/VC | 44.01 | 58.72 | 66.57 | 260.74 | 2.87 |
| P/V | 10.62 | 8.42 | 9.00 | 10.66 | 1.30 |
| Margen Bruto | 68.5% | 71.8% | 68.3% | 67.7% | 49.9% |
| Margen Operativo | 10.8% | 22.0% | 7.8% | -13.3% | 0.6% |
| Margen Neto | 11.8% | 18.8% | 7.2% | -10.4% | 1.4% |