Vail Resorts, Inc. (MTN) — Analyse fondamentale et ratios financiers clés

Aperçu Kaplio : Vail Resorts, Inc.

Capitalisation 5 Md $ · 52 semaines 119 $ – 162 $ (à 5 % du plus haut) · PER 36,9× · PER 2027 attendu 27,1× · Dividende 5,8 % · 4 ans de hausse · Prochains résultats 9 décembre 2026 · BPA attendu -5,49 $ · Cours de clôture du 30 oct. · comptes publiés le 28 sept.

• Valorisation: PER 36,9× (chère).
• Activité: ROIC 5 ans 8,0 % (faible).
• Bilan: Dette nette/EBITDA 7,4× (fragile).
• Résultats: 4 sur 8 (irréguliers).

Combien vaudrait-elle à ses multiples habituels ?

À la médiane de la décennie (28,0×) 115 $ (-24 %); à la médiane de son secteur (17,9×) 74 $ (-52 %). Prix implicite obtenu en appliquant les multiples de référence au bénéfice (ou à la valeur comptable, ou au FFO) par action actuel. Ce n'est pas une juste valeur : c'est là où l'action coterait à ses multiples habituels.

Ce qui compte dans la consommation cyclique : 4 sur 8 respectés

• ROIC moyen 5 ans 8,0 %, non respecté.
• Dette nette / EBITDA 7,4×, non respecté.
• Ratio de liquidité générale 0,80, non respecté.
• Altman Z-Score 1,5, non respecté.
• Marge opérationnelle moyenne 5 ans 18,4 %, respecté.
• Rotation des stocks 12,3×, respecté.
• PER inversé en cycliques 36,9×, respecté.
• VE/chiffre d'affaires face à son historique 3,0×, respecté.

Face à ses pairs (pairs de référence) — Vail Resorts, Inc.: PER 36,9×; VE/EBITDA 11,7×; ROIC 7,0 %; 5,4 Md $. Super Group (SGHC) Limited (PER 14,6×; VE/EBITDA 8,1×; ROIC 39,8 %; 5,4 Md $), Boyd Gaming Corporation (PER 11,0×; VE/EBITDA 8,2×; ROIC 11,3 %; 5,3 Md $), Churchill Downs Incorporated (PER 14,7×; VE/EBITDA 9,5×; ROIC 8,1 %; 6,5 Md $).

Chère ou bon marché face à ses dix dernières années ?

PER à chaque clôture: aujourd'hui 36,9× · médiane 28,0× · minimum 15,8× · maximum 56,3× · bon marché sous 25,1× · chère au-dessus de 40,5×. Elle a été moins chère qu'aujourd'hui 76 % du temps sur ses dix dernières années.

Dividende

fragile · Rendement 5,8 % (8,88 $ par action en 2026) · Années de hausse 4 · Croissance 5 ans +9 % par an · Couverture par le flux de trésorerie disponible 1,0× · Avec 1 000 $ investis aujourd'hui vous toucheriez 58,50 $ par an (4,88 $ par mois).