Realty Income ou VICI Properties: qual ação está mais barata em 2026?
A 5 de outubro de 2026, a Realty Income (O) negocia a 39,5× os lucros (PER) e a VICI Properties (VICI) a 8,8×, segundo a Kaplio. Veredicto da Kaplio: Realty Income, cara; VICI Properties, cara. Faixa de valor por múltiplos: 75 $ para a Realty Income e 38 $–49 $ para a VICI Properties. Face à sua própria faixa de valor, hoje a mais barata é a VICI Properties.
Segundo o Resumo da Kaplio
O mesmo veredicto que a ficha de cada empresa: intervalo por múltiplos, as quatro fichas, a rendibilidade esperada se o consenso acertar e o que diriam hoje Buffett e Lynch.
| Realty Income (O) | VICI Properties (VICI) | |
|---|---|---|
| Avaliação do Resumo | cara (75 $) | cara (38 $–49 $) |
| As quatro fichas | Avaliação: P/FFO 12,3× (cara) Negócio: FFO/dividendo 1,4× (sólido) Balanço: Dívida líquida/EBITDA 9,1× (frágil) Resultados: 0 de 8 (sem veredicto) | Avaliação: P/FFO 8,7× (cara) Negócio: FFO/dividendo 1,5× (sólido) Balanço: Dívida líquida/EBITDA 4,7× (sólido) Resultados: 4 de 8 (sem veredicto) |
| Rendibilidade esperada (anual) | — | — |
| Método Buffett | fora do seu círculo | fora do seu círculo |
| Método Lynch | fora do seu círculo | estável · aprova |
Métricas lado a lado
| Métrica | Realty Income (O) | VICI Properties (VICI) |
|---|---|---|
| Resumo | ||
| Capitalização | 50,5 mil M$ | 24,9 mil M$ |
| Preço | 54,13 $ | 22,65 $ |
| Avaliação | ||
| P/E | 39,5× | 8,8× |
| P/B | 1,3× | 0,8× |
| P/S | 8,5× | 6,1× |
| EV/EBITDA | 11,9× | 11,6× |
| Rendimento do FCF | 4,4 % | 10,6 % |
| Rendimento do dividendo | 6,0 % | 6,2 % |
| Rendibilidade | ||
| ROIC | 2,3 % | 7,6 % |
| ROE | 3,4 % | 9,8 % |
| Margem bruta | 68,6 % | 99,3 % |
| Margem operacional | 29,2 % | 88,8 % |
| Margem líquida | 22,3 % | 67,5 % |
| Crescimento | ||
| CAGR das receitas a 5 anos | 28,4 % | 26,7 % |
| CAGR do RPA a 5 anos | 0,3 % | 8,2 % |
| CAGR do FCF a 5 anos | 29,3 % | 23,3 % |
| Balanço | ||
| Dívida líquida / EBITDA | 9,1× | 4,7× |
| Dívida / capital próprio | 0,1× | 0,6× |
Últimos doze meses quando há dado; se não, o último exercício. Crescimentos: taxa anual composta a cinco anos.