Acciones de Perrigo Company plc (PRGO): análisis fundamental y ratios clave

Resumen de Kaplio: Perrigo Company plc

Capitalización 2 mil M$; rango de 52 semanas 9,25 $ a 21,60 $; PER 2027 esperado 6,7×; rentabilidad por dividendo 7,5 %; próximos resultados el 4 de noviembre de 2026. Precio al cierre del 28 oct.

• Valoración: P/Ventas 0,6× (sin beneficios). Sin beneficios en los últimos 12 meses: se mira el precio sobre ventas
• Negocio: ROIC 3 % (flojo). Rentable por encima del 10 % en 0 de los últimos 10 ejercicios; margen operativo del 5 % en 12 meses
• Balance: Caja neta/EBITDA 4,3× (sólido). Caja neta de 4,3× el EBITDA: tiene más caja que deuda
• Resultados: 5 de 8 (irregulares). 5 de 8 sobre el consenso · próximos el 4 de noviembre de 2026

A favor y en contra

• A favor: Caja neta/EBITDA 4,3×: Caja neta de 4,3× el EBITDA: tiene más caja que deuda
• A favor: 10 ejercicios seguidos subiendo el dividendo (7,5 % de rentabilidad)
• En contra: ROIC 3 %: Rentable por encima del 10 % en 0 de los últimos 10 ejercicios; margen operativo del 5 % en 12 meses
• En contra: I+D sobre ingresos 2,2 %: Invierte en I+D el 2,2 % de los ingresos; en farma, sano desde el 15 %
• En contra: Margen bruto 35,1 %: Margen bruto del 35,1 %; la farma de marca supera el 70 %

Lo que importa en salud: 1 de 4 cumplen

• I+D sobre ingresos: 2,2 %, no cumple. Invierte en I+D el 2,2 % de los ingresos; en farma, sano desde el 15 %
• Margen bruto: 35,1 %, no cumple. Margen bruto del 35,1 %; la farma de marca supera el 70 %
• ROIC: 3,3 %, no cumple. Gana un 3,3 % sobre el capital que invierte en el negocio; sano desde el 12 %
• Deuda neta sobre EBITDA: −4,3×, cumple. Caja neta de 4,3× el EBITDA: tiene más caja que deuda

En farmacia el negocio de hoy lo sostiene la I+D de hace diez años: se miran el gasto en I+D, el margen bruto de los productos de marca y cuánto beneficio se convierte en caja.

Frente a sus pares — Perrigo Company plc: PER n/d; EV/EBITDA n/d; ROIC 3,3 %. Pares: HUTCHMED (China) Limited (PER 129,3×; EV/EBITDA n/d; ROIC −2,1 %), Bausch Health Companies Inc. (PER n/d; EV/EBITDA 10,4×; ROIC 13,1 %), Surgery Partners, Inc. (PER n/d; EV/EBITDA 7,2×; ROIC 4,4 %).

Dividendo sólido: rentabilidad del 7,5 %; 10 ejercicios seguidos subiéndolo; crece un 5 % al año en cinco ejercicios; la caja libre de los tres últimos ejercicios lo cubre 1,5×.

Con 1000 $ invertidos hoy cobrarías 74,50 $ al año (6,21 $ al mes).