Aegon Ltd. (AEG) — Analyse fondamentale et ratios financiers clés

Aperçu Kaplio : Aegon Ltd.

Capitalisation 12 Md $ · 52 semaines 6,79 $ – 9,53 $ (à 12 % du plus haut) · PER 11,4× · PER est. 2027 7,2× · Dividende 5,7 % · Prochains résultats 18 février 2027 · BPA attendu 0,79 $ · Cours de clôture du 30 oct. · comptes publiés le 20 août.

• Valorisation: P/VC 1,3× (justifiée).
• Activité: Marge op. 5 ans 38,5 % (excellente).
• Bilan: Dette/capitaux propres 0,43 (fragile).
• Résultats: 3 sur 6 (irréguliers).

Combien vaudrait-elle à ses multiples habituels ?

À un P/VC justifié par son ROE 12,2 % (1,5×) 9 $ (+15 %); à la médiane de ses pairs (1,1×) 7 $ (-17 %). Prix implicite obtenu en appliquant les multiples de référence au bénéfice (ou à la valeur comptable, ou au FFO) par action actuel. Ce n'est pas une juste valeur : c'est là où l'action coterait à ses multiples habituels.

Ce qui compte dans l'assurance : 2 sur 5 respectés

• Croissance de la valeur comptable par action −16,5 %, non respecté.
• Dette / capitaux propres 0,43, non respecté.
• Série de hausses de dividende 1 ans, non respecté.
• Marge opérationnelle 5 ans (approximation du ratio combiné) 38,5 %, respecté.
• P/B (cours / valeur comptable) 1,3×, respecté.

Face à ses pairs (pairs de référence) — Aegon Ltd.: PER 11,4×; P/VC 1,3×; ROE 12,2 %; 12,4 Md $. American International Group, Inc. (PER 15,0×; P/VC 1,1×; ROE 7,3 %; 43,4 Md $), Sun Life Financial Inc. (PER 19,1×; P/VC 2,4×; ROE 13,9 %; 45,0 Md $), Brookfield Wealth Solutions Ltd. (PER —; P/VC 0,8×; ROE 0,7 %; 13,0 Md $).

Dividende

variable · Rendement 5,7 % (0,41 $ par ADS en 2025) · Couverture par le flux de trésorerie disponible taux de distribution 59 % · Avec 1 000 $ investis aujourd'hui vous toucheriez 56,80 $ par an (4,73 $ par mois).