Tower Semiconductor Ltd. (TSEM) — Análise Fundamental e Indicadores Financeiros Chave

Resumo Kaplio: Tower Semiconductor Ltd.

Capitalização 22 bi $ · 52 semanas $ 80 – $ 317 (a 39 % do máximo) · P/L 76,5× · P/L 2027 esperado 28,4× · Dividendo não paga · Próximos resultados 2 de novembro de 2026 · LPA esperado $ 1,07 · Preço de fechamento de 28 out. · contas publicadas em 4 ago.

• Avaliação: P/L 76,5× (cara).
• Negócio: ROIC 7 % (fraco).
• Balanço: Caixa líquida/EBITDA 0,1× (sólido).
• Resultados: 8 de 8 (acompanham).

Quanto valeria aos seus múltiplos habituais?

À mediana da década (24,3×) $ 61 (-68 %); à mediana do seu setor (32,0×) $ 81 (-58 %). Preço implícito ao aplicar ao lucro (ou valor patrimonial, ou FFO) por ação atual os múltiplos de referência. Não é um valor justo: é onde estaria cotada aos seus múltiplos habituais.

O que importa em tecnologia: 2 de 7 cumprem

• Crescimento da receita a 3 anos −3,5 %, não cumpre.
• Margem bruta 23,2 %, não cumpre.
• FCF / receita −2,6 %, não cumpre.
• ROIC 7,4 %, não cumpre.
• EV/EBITDA vs próprio 5 anos 36,2×, não cumpre.
• SBC / receita 0,0 %, cumpre.
• Dívida líquida / EBITDA −0,1×, cumpre.

Em relação aos seus pares (pares de referência) — Tower Semiconductor Ltd.: P/L 76,5×; EV/EBITDA 36,2×; ROIC 7,4 %; 22,0 bi $. MACOM Technology Solutions Holdings, Inc. (P/L 83,9×; EV/EBITDA 55,5×; ROIC 8,9 %; 19,9 bi $), Entegris, Inc. (P/L 80,1×; EV/EBITDA 28,0×; ROIC 11,8 %; 24,3 bi $), GLOBALFOUNDRIES Inc. (P/L 36,0×; EV/EBITDA 12,1×; ROIC 4,5 %; 25,3 bi $).

Está cara ou barata em relação aos seus últimos dez anos?

P/L em cada fechamento: hoje 76,5× · mediana 24,3× · mínimo 8,9× · máximo 113× · barata abaixo de 15,5× · cara acima de 39,2×. Esteve mais barata do que hoje 93% do tempo nos seus últimos dez anos.