Bank of America ou JPMorgan Chase: qual ação está mais barata em 2026?
A 5 de outubro de 2026, a Bank of America (BAC) negocia a 12,4× os lucros (PER) e a JPMorgan Chase (JPM) a 14,3×, segundo a Kaplio. A mediana das 335 empresas de banca acima de 2.000 M$ do universo da Kaplio é 12,9×. Veredicto da Kaplio: Bank of America, barata; JPMorgan Chase, no preço. Faixa de valor por múltiplos: 55 $–75 $ para a Bank of America e 223 $–269 $ para a JPMorgan Chase. Face à sua própria faixa de valor, hoje a mais barata é a Bank of America.
Segundo o Resumo da Kaplio
O mesmo veredicto que a ficha de cada empresa: intervalo por múltiplos, as quatro fichas, a rendibilidade esperada se o consenso acertar e o que diriam hoje Buffett e Lynch.
| Bank of America (BAC) | JPMorgan Chase (JPM) | |
|---|---|---|
| Avaliação do Resumo | barata (55 $–75 $) | no preço (223 $–269 $) |
| As quatro fichas | Avaliação: P/VC 1,3× (justificada) Negócio: ROTCE 13,0 % (cumpre, perto do limiar) Balanço: Capital/ativos 8,9 % (sólido) Resultados: 8 de 8 (acompanham) | Avaliação: P/VC 2,5× (no preço) Negócio: ROTCE 19,1 % (excelente) Balanço: Capital/ativos 8,2 % (cumpre, perto do limiar) Resultados: 7 de 8 (acompanham) |
| Rendibilidade esperada (anual) | — | — |
| Método Buffett | fora do seu círculo | fora do seu círculo |
| Método Lynch | ativo oculto · aprova | ativo oculto · aprova |
Métricas lado a lado
| Métrica | Bank of America (BAC) | JPMorgan Chase (JPM) |
|---|---|---|
| Resumo | ||
| Capitalização | 381 mil M$ | 891 mil M$ |
| Preço | 53,75 $ | 332,38 $ |
| Avaliação | ||
| P/E | 12,4× | 14,3× |
| P/B | 1,3× | 2,5× |
| P/S | 2,0× | 3,0× |
| EV/EBITDA | — | — |
| Rendimento do FCF | — | — |
| Rendimento do dividendo | 2,2 % | 1,8 % |
| Rendibilidade | ||
| ROIC | 1,0 % | 3,2 % |
| ROE | 11,1 % | 17,8 % |
| Margem bruta | — | — |
| Margem operacional | 22,5 % | 28,2 % |
| Margem líquida | 17,2 % | 21,9 % |
| Crescimento | ||
| CAGR das receitas a 5 anos | 15,4 % | 16,6 % |
| CAGR do RPA a 5 anos | 15,6 % | 17,7 % |
| CAGR do FCF a 5 anos | — | — |
| Balanço | ||
| Dívida líquida / EBITDA | — | — |
| Dívida / capital próprio | 2,4× | 3,3× |
Últimos doze meses quando há dado; se não, o último exercício. Crescimentos: taxa anual composta a cinco anos.