Demonstrações financeiras detalhadas de Academy Sports and Outdoors, Inc. (ASO): demonstração do resultado (DRE), balanço patrimonial e fluxo de caixa. Acompanhe a evolução de margens, dívida, liquidez e rentabilidade ano a ano: dez exercícios grátis e até 20 com Premium.
Resumo da Análise
Academy Sports and Outdoors, Inc. registou receitas de 6,05 bi $ no último exercício, com um CAGR de 5 anos de 1,2 %. O lucro líquido atingiu 376,8 mi $, com CAGR de 5 anos de 4,1 %.
Margens dos últimos 12 meses: margem bruta 35,8 %, margem operacional 9,6 %, margem líquida 6,4 %. O fluxo de caixa livre cresceu a CAGR de -25,5 % em 5 anos.
A $ 59,20 (preço de fechamento de 30 de outubro de 2026), ASO negocia a um P/L de 9,87 e um ROE de 18,38 %. A capitalização de mercado é de 3,6 bi $.
Demonstração de Resultados (10 anos)
| Ano | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Receita | 4,84 bi $ | 4,78 bi $ | 4,83 bi $ | 5,69 bi $ | 6,77 bi $ | 6,40 bi $ | 6,16 bi $ | 5,93 bi $ | 6,05 bi $ |
| Custo da Receita | 3,44 bi $ | 3,42 bi $ | 3,40 bi $ | 3,96 bi $ | 4,42 bi $ | 4,18 bi $ | 4,05 bi $ | 3,92 bi $ | 3,95 bi $ |
| Lucro Bruto | 1,40 bi $ | 1,37 bi $ | 1,43 bi $ | 1,73 bi $ | 2,35 bi $ | 2,21 bi $ | 2,11 bi $ | 2,01 bi $ | 2,11 bi $ |
| I&D | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Despesas Gerais e Administrativas | 1,24 bi $ | 1,24 bi $ | 1,25 bi $ | 1,31 bi $ | 1,44 bi $ | 1,37 bi $ | 1,43 bi $ | 1,47 bi $ | 1,59 bi $ |
| Despesas Operacionais | 1,24 bi $ | 1,24 bi $ | 1,25 bi $ | 1,31 bi $ | 1,44 bi $ | 1,37 bi $ | 1,43 bi $ | 1,47 bi $ | 1,59 bi $ |
| Lucro Operacional | 157,3 mi $ | 128,9 mi $ | 179,4 mi $ | 420,4 mi $ | 907,9 mi $ | 846,5 mi $ | 677,9 mi $ | 538,6 mi $ | 512,2 mi $ |
| EBITDA | 291,8 mi $ | 263,7 mi $ | 341,8 mi $ | 521,1 mi $ | 1,01 bi $ | 971,5 mi $ | 820,1 mi $ | 693,2 mi $ | 645,1 mi $ |
| Despesas com Juros | 104,9 mi $ | 108,7 mi $ | 101,3 mi $ | 86,5 mi $ | 49,0 mi $ | 46,4 mi $ | 46,1 mi $ | 36,9 mi $ | 36,2 mi $ |
| Lucro Antes de Impostos | 61,3 mi $ | 23,4 mi $ | 122,9 mi $ | 339,1 mi $ | 859,5 mi $ | 818,3 mi $ | 663,2 mi $ | 538,2 mi $ | 486,1 mi $ |
| Imposto | 2,8 mi $ | 2,0 mi $ | 2,8 mi $ | 30,4 mi $ | 188,2 mi $ | 190,3 mi $ | 144,0 mi $ | 119,8 mi $ | 109,3 mi $ |
| Lucro Líquido | 58,5 mi $ | 21,4 mi $ | 120,0 mi $ | 308,8 mi $ | 671,4 mi $ | 628,0 mi $ | 519,2 mi $ | 418,4 mi $ | 376,8 mi $ |
| LPA | $ 0,70 | $ 0,28 | $ 1,33 | $ 3,39 | $ 7,38 | $ 7,70 | $ 6,89 | $ 5,87 | $ 5,66 |
| LPA Diluído | $ 0,69 | $ 0,27 | $ 1,33 | $ 3,39 | $ 7,12 | $ 7,49 | $ 6,70 | $ 5,73 | $ 5,54 |
| Ações em Circulação (Diluídas) | 85,3 M | 78,6 M | 90,4 M | 91,1 M | 94,3 M | 83,9 M | 77,5 M | 73,0 M | 68,0 M |
Demonstração de Resultados (Trimestral)
| Ano | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 | 2026-Q3 |
|---|---|---|---|---|
| Receita | 1,38 bi $ | 1,72 bi $ | 1,44 bi $ | 1,65 bi $ |
| Lucro Bruto | 493,4 mi $ | 576,6 mi $ | 479,3 mi $ | 665,9 mi $ |
| Lucro Operacional | 100,4 mi $ | 170,1 mi $ | 74,7 mi $ | 246,4 mi $ |
| EBITDA | 133,9 mi $ | 204,1 mi $ | 108,6 mi $ | 276,8 mi $ |
| Lucro Líquido | 71,6 mi $ | 133,7 mi $ | 52,7 mi $ | 137,9 mi $ |
| LPA | $ 1,07 | $ 2,02 | $ 0,82 | $ 2,21 |
| LPA Diluído | $ 1,05 | $ 1,98 | $ 0,80 | $ 2,17 |
Balanço (10 anos)
| Ano | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Caixa e Equivalentes | 75,7 mi $ | 149,4 mi $ | 377,6 mi $ | 486,0 mi $ | 337,1 mi $ | 347,9 mi $ | 288,9 mi $ | 330,3 mi $ |
| Investimentos de Curto Prazo | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Contas a Receber | 15,7 mi $ | 14,0 mi $ | 17,3 mi $ | 19,7 mi $ | 16,5 mi $ | 19,4 mi $ | 16,8 mi $ | 34,8 mi $ |
| Estoque | 1,13 bi $ | 1,10 bi $ | 990,0 mi $ | 1,17 bi $ | 1,28 bi $ | 1,19 bi $ | 1,31 bi $ | 1,50 bi $ |
| Ativos Circulantes | 1,27 bi $ | 1,29 bi $ | 1,42 bi $ | 1,72 bi $ | 1,69 bi $ | 1,64 bi $ | 1,71 bi $ | 1,95 bi $ |
| Imobilizado | 496,2 mi $ | 1,59 bi $ | 1,52 bi $ | 1,43 bi $ | 1,45 bi $ | 1,56 bi $ | 1,70 bi $ | 1,82 bi $ |
| Ágio | 861,9 mi $ | 861,9 mi $ | 861,9 mi $ | 861,9 mi $ | 861,9 mi $ | 861,9 mi $ | 861,9 mi $ | 861,9 mi $ |
| Ativos Intangíveis | 592,1 mi $ | 577,0 mi $ | 577,0 mi $ | 577,2 mi $ | 577,7 mi $ | 578,2 mi $ | 579,0 mi $ | 579,8 mi $ |
| Ativos Totais | 3,24 bi $ | 4,33 bi $ | 4,38 bi $ | 4,58 bi $ | 4,60 bi $ | 4,68 bi $ | 4,90 bi $ | 5,28 bi $ |
| Contas a Pagar | 432,0 mi $ | 428,8 mi $ | 791,4 mi $ | 737,8 mi $ | 686,5 mi $ | 541,1 mi $ | 612,4 mi $ | 637,9 mi $ |
| Dívida de Curto Prazo | 68,3 mi $ | 34,1 mi $ | 0 | 0 | 3,0 mi $ | 3,0 mi $ | 3,0 mi $ | 3,0 mi $ |
| Passivos Circulantes | 684,5 mi $ | 750,6 mi $ | 1,17 bi $ | 1,13 bi $ | 1,04 bi $ | 879,9 mi $ | 960,9 mi $ | 1,03 bi $ |
| Dívida de Longo Prazo | 1,56 bi $ | 1,43 bi $ | 781,5 mi $ | 683,6 mi $ | 584,5 mi $ | 484,6 mi $ | 482,7 mi $ | 480,8 mi $ |
| Passivos Totais | 2,38 bi $ | 3,34 bi $ | 3,27 bi $ | 3,12 bi $ | 2,97 bi $ | 2,72 bi $ | 2,90 bi $ | 3,11 bi $ |
| Reservas | -858,0 mi $ | -1,01 bi $ | 987,2 mi $ | 1,27 bi $ | 1,41 bi $ | 1,71 bi $ | 1,76 bi $ | 1,91 bi $ |
| Patrimônio Líquido | 8,4 mi $ | -8,1 mi $ | 1,11 bi $ | 1,47 bi $ | 1,63 bi $ | 1,95 bi $ | 2,00 bi $ | 2,17 bi $ |
| Dívida Total | 1,63 bi $ | 2,68 bi $ | 2,01 bi $ | 1,84 bi $ | 1,77 bi $ | 1,70 bi $ | 1,79 bi $ | 1,89 bi $ |
| Dívida Líquida | 1,55 bi $ | 2,53 bi $ | 1,63 bi $ | 1,36 bi $ | 1,43 bi $ | 1,35 bi $ | 1,50 bi $ | 1,56 bi $ |
| Capital de Giro | 582,8 mi $ | 538,8 mi $ | 247,9 mi $ | 588,6 mi $ | 648,0 mi $ | 765,0 mi $ | 749,3 mi $ | 922,0 mi $ |
Balanço (Trimestral)
| Ano | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 | 2026-Q3 |
|---|---|---|---|---|
| Caixa e Equivalentes | 289,5 mi $ | 330,3 mi $ | 337,8 mi $ | 298,2 mi $ |
| Ativos Totais | 5,41 bi $ | 5,28 bi $ | 5,50 bi $ | 5,51 bi $ |
| Passivos Totais | 3,27 bi $ | 3,11 bi $ | 3,38 bi $ | 3,33 bi $ |
| Patrimônio Líquido | 2,15 bi $ | 2,17 bi $ | 2,12 bi $ | 2,18 bi $ |
| Dívida Total | 1,87 bi $ | 1,89 bi $ | 1,95 bi $ | 1,97 bi $ |
Fluxo de Caixa (10 anos)
| Ano | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Lucro Líquido | 58,5 mi $ | 21,4 mi $ | 120,0 mi $ | 308,8 mi $ | 671,4 mi $ | 628,0 mi $ | 519,2 mi $ | 418,4 mi $ | 376,8 mi $ |
| Depreciação e Amortização | 133,2 mi $ | 132,8 mi $ | 117,3 mi $ | 105,5 mi $ | 105,3 mi $ | 106,8 mi $ | 110,9 mi $ | 118,1 mi $ | 122,9 mi $ |
| Compensação em Ações | 4,6 mi $ | 4,6 mi $ | 7,9 mi $ | 31,6 mi $ | 39,3 mi $ | 21,2 mi $ | 24,4 mi $ | 26,6 mi $ | 21,2 mi $ |
| Variação Capital de Giro | -113,4 mi $ | 35,3 mi $ | 52,2 mi $ | 547,7 mi $ | -224,4 mi $ | -250,8 mi $ | -135,1 mi $ | -63,3 mi $ | -163,2 mi $ |
| Fluxo de Caixa Operacional | 83,4 mi $ | 198,5 mi $ | 263,7 mi $ | 1,01 bi $ | 673,3 mi $ | 552,0 mi $ | 535,8 mi $ | 528,1 mi $ | 434,8 mi $ |
| CapEx | -132,1 mi $ | -107,9 mi $ | -62,8 mi $ | -41,3 mi $ | -76,0 mi $ | -108,8 mi $ | -208,3 mi $ | -199,6 mi $ | -212,7 mi $ |
| Aquisições | 16,0 mi $ | 10,4 mi $ | 23.000 $ | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Recompra de Ações | 0 | 0 | -473.000 $ | 0 | -411,4 mi $ | -489,5 mi $ | -202,8 mi $ | -364,9 mi $ | -199,0 mi $ |
| Dividendos Pagos | 0 | 0 | 0 | -257,0 mi $ | 0 | -24,6 mi $ | -27,2 mi $ | -31,5 mi $ | -34,7 mi $ |
| Fluxo de Caixa Livre | -48,8 mi $ | 90,6 mi $ | 200,9 mi $ | 970,3 mi $ | 597,2 mi $ | 443,2 mi $ | 327,5 mi $ | 328,5 mi $ | 222,1 mi $ |
Fluxo de Caixa (Trimestral)
| Ano | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 | 2026-Q3 |
|---|---|---|---|---|
| Fluxo de Caixa Operacional | 49,0 mi $ | 149,7 mi $ | 160,6 mi $ | 188,4 mi $ |
| CapEx | -62,8 mi $ | -42,7 mi $ | -38,9 mi $ | -72,4 mi $ |
| Fluxo de Caixa Livre | -13,8 mi $ | 107,0 mi $ | 121,7 mi $ | 115,9 mi $ |
| Dividendos Pagos | -8,7 mi $ | -8,6 mi $ | -9,6 mi $ | -9,3 mi $ |
| Compensação em Ações | 7,6 mi $ | -1,5 mi $ | 11,1 mi $ | 0 |
Crescimento e Margens (10 anos)
| Ano | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Crescimento Receita (anual) | -1,1 % | +1,0 % | +17,8 % | +19,1 % | -5,6 % | -3,7 % | -3,7 % | +2,0 % | |
| Crescimento Lucro Líquido (anual) | -63,3 % | +459,8 % | +157,2 % | +117,4 % | -6,5 % | -17,3 % | -19,4 % | -10,0 % | |
| Crescimento LPA (anual) | -60,0 % | +375,0 % | +154,9 % | +117,7 % | +4,3 % | -10,5 % | -14,8 % | -3,6 % | |
| Variação de Ações (anual) | -7,9 % | +15,1 % | +0,7 % | +3,5 % | -11,0 % | -7,7 % | -5,7 % | -6,9 % | |
| Crescimento FCF (anual) | +285,7 % | +121,7 % | +383,1 % | -38,4 % | -25,8 % | -26,1 % | +0,3 % | -32,4 % | |
| Margem Bruta | 28,9 % | 28,6 % | 29,6 % | 30,5 % | 34,7 % | 34,6 % | 34,3 % | 33,9 % | 34,8 % |
| Margem Operacional | 3,3 % | 2,7 % | 3,7 % | 7,4 % | 13,4 % | 13,2 % | 11,0 % | 9,1 % | 8,5 % |
| Margem EBITDA | 6,0 % | 5,5 % | 7,1 % | 9,2 % | 14,9 % | 15,2 % | 13,3 % | 11,7 % | 10,7 % |
| Margem Líquida | 1,2 % | 0,4 % | 2,5 % | 5,4 % | 9,9 % | 9,8 % | 8,4 % | 7,1 % | 6,2 % |
| Margem FCF | -1,0 % | 1,9 % | 4,2 % | 17,1 % | 8,8 % | 6,9 % | 5,3 % | 5,5 % | 3,7 % |
| Taxa Efetiva de Imposto | 4,5 % | 8,3 % | 2,3 % | 9,0 % | 21,9 % | 23,3 % | 21,7 % | 22,3 % | 22,5 % |
Dados por Ação (10 anos)
| Ano | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| FCF por Ação | -$ 0,57 | $ 1,15 | $ 2,22 | $ 10,65 | $ 6,33 | $ 5,28 | $ 4,23 | $ 4,50 | $ 3,26 |
| Dividendo por Ação | $ 0,00 | $ 0,00 | $ 0,00 | $ 2,82 | $ 0,00 | $ 0,29 | $ 0,35 | $ 0,43 | $ 0,51 |
| Ações em Circulação (Básicas) | 83,0 M | 76,6 M | 90,4 M | 91,1 M | 91,0 M | 81,6 M | 75,4 M | 71,3 M | 66,6 M |
O que olhar em empresas de Consumo Cíclico
- Margem operacional média 5a (Média do ciclo) — Olhar a média do ciclo, não o ano atual (pico ou vale).
- Rotatividade de estoque (≥4x/ano) — Retail saudável roda estoque rápido. Uma queda sinaliza fraca procura.
- ROIC médio 5a (≥12%) — Cíclicas com ROIC médio >12% são vencedoras estruturais.
- Dívida líquida / EBITDA (pico) (<3x em vale) — Em cíclicas a dívida mata em recessão.
- Liquidez corrente (>1,5x) — Aguenta 12-18 meses sem caixa operacional.
- Altman Z-Score (>2,99 seguro) — Modelo de falência — chave em cíclicas sensíveis a recessão.
Rentabilidade
| Rentabilidade do patrimônio líquido | 18,38 % |
| Retorno sobre capital investido | 10,40 % |
| Retorno sobre ativos | 7,19 % |
| Margem bruta | 35,78 % |
| Margem operacional | 9,55 % |
| Margem líquida | 6,39 % |
Saúde financeira
| Dívida / Patrimônio | 0,90 |
| Liquidez corrente | 1,74 |
| Piotroski F-Score | 7 |
| Altman Z-Score | 2,89 |
Índices Chave (10 anos)
| Ano | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| P/L | 18,56 | 46,39 | 9,77 | 6,34 | 5,10 | 7,23 | 9,36 | 8,91 | 9,72 |
| P/VP | 0,00 | 117,72 | -145,66 | 1,76 | 2,34 | 2,79 | 2,49 | 1,86 | 1,69 |
| P/V | 0,22 | 0,21 | 0,24 | 0,34 | 0,51 | 0,71 | 0,79 | 0,63 | 0,61 |
| Margem Bruta | 28,9 % | 28,6 % | 29,6 % | 30,5 % | 34,7 % | 34,6 % | 34,3 % | 33,9 % | 34,8 % |
| Margem Operacional | 3,3 % | 2,7 % | 3,7 % | 7,4 % | 13,4 % | 13,2 % | 11,0 % | 9,1 % | 8,5 % |
| Margem Líquida | 1,2 % | 0,4 % | 2,5 % | 5,4 % | 9,9 % | 9,8 % | 8,4 % | 7,1 % | 6,2 % |
Empresas relacionadas: DKS · YETI · AMZN · BABA · PDD · 0K0E.L · MELI · 0KAB.L
Explorar setor: Consumo Cíclico · Specialty Retail
Mais seções de ASO: Resumo · Avaliação · Estatísticas · Estimativas · Técnico · Propriedade · Notícias · Eventos
Descubra mais: Radar semanal: o S&P 500 pelos métodos Buffett e Lynch · Empresas que passam hoje o método Buffett · Empresas que passam hoje o método Lynch · Empresas que passam hoje os critérios de Graham · Academia de Investimento — aprenda a analisar ações