Cigna Corporation (CI) — Análise Fundamental e Indicadores Financeiros Chave

Resumo Kaplio: Cigna Corporation

Capitalização 79 bi $ · 52 semanas $ 244 – $ 316 (a 7 % do máximo) · P/L 12,4× · P/L 2027 esperado 8,9× · Dividendo 2,1 % · 6 anos subindo · Próximos resultados 5 de novembro de 2026 · LPA esperado $ 7,52 · Preço de fechamento de 29 out. · contas publicadas em 30 jul.

• Avaliação: P/L 12,4× (barata).
• Negócio: ROIC 8 % (fraco).
• Balanço: Dívida líquida/EBITDA 2,0× (sólido).
• Resultados: 7 de 8 (acompanham).

Quanto valeria aos seus múltiplos habituais?

À mediana da década (17,3×) $ 418 (+40 %); à mediana do seu setor (30,4×) $ 735 (+146 %). Preço implícito ao aplicar ao lucro (ou valor patrimonial, ou FFO) por ação atual os múltiplos de referência. Não é um valor justo: é onde estaria cotada aos seus múltiplos habituais.

O que importa em farmacêutica: 3 de 7 cumprem

• I&D / receita 0,0 %, não cumpre.
• Crescimento LPA 5 anos −0,7 %, não cumpre.
• Margem bruta 9,5 %, não cumpre.
• ROIC 7,7 %, não cumpre.
• FCF / lucro líquido 140,8 %, cumpre.
• Dívida líquida / EBITDA 2,0×, cumpre.
• P/L vs histórico 10 anos próprio 12,4×, cumpre.

Em relação aos seus pares (pares de referência) — Cigna Corporation: P/L 12,3×; EV/EBITDA 8,2×; ROIC 7,7 %; 78,9 bi $. Elevance Health Inc. (P/L 18,0×; EV/EBITDA 12,4×; ROIC 7,5 %; 91,5 bi $), CVS Health Corp. (P/L 23,9×; EV/EBITDA 13,4×; ROIC 4,1 %; 116 bi $), Humana Inc. (P/L 39,5×; EV/EBITDA 18,3×; ROIC 4,5 %; 50,1 bi $).

Está cara ou barata em relação aos seus últimos dez anos?

P/L em cada fechamento: hoje 12,3× · mediana 17,3× · mínimo 8,6× · máximo 30,9× · barata abaixo de 14,1× · cara acima de 21,8×. Só esteve mais barata do que hoje 19% do tempo nos seus últimos dez anos.

Dividendo

sólido · Rendimento 2,1 % ($ 6,06 por ação em 2025) · Anos subindo 6 · Crescimento 5 anos +172 % ao ano · Cobertura com caixa livre 5,9× · Com $ 1.000 investidos hoje receberia $ 20,70 por ano ($ 1,72 por mês).