Demonstrações financeiras detalhadas de Jackson Financial Inc. (JXN): demonstração de resultados, balanço patrimonial e fluxo de caixa. Acompanhe a evolução de margens, dívida, liquidez e rentabilidade ano a ano: dez exercícios grátis e até 20 com Premium.
Resumo da Análise
Jackson Financial Inc. registou receitas de 6,68 mil M$ no último exercício, com um CAGR de 5 anos de 7,6 %.
Margens dos últimos 12 meses: margem bruta 86,8 %, margem operacional -0,3 %, margem líquida 1,6 %. O fluxo de caixa livre cresceu a CAGR de 9,2 % em 5 anos.
Ao preço atual de 133,85 $, JXN negocia a um P/L de 164,41 e um ROE de 0,27 %. A capitalização de mercado é de 9,3 mil M$.
Demonstração de Resultados (10 anos)
| Ano | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Receita | 6,20 mil M$ | 13,69 mil M$ | 3,49 mil M$ | 4,64 mil M$ | 5,50 mil M$ | 9,72 mil M$ | 3,17 mil M$ | 3,09 mil M$ | 6,68 mil M$ |
| Custo da Receita | 0 | 10,15 mil M$ | 3,20 mil M$ | 5,84 mil M$ | 511,0 M$ | 812,0 M$ | 698,0 M$ | 702,0 M$ | 971,0 M$ |
| Lucro Bruto | 6,20 mil M$ | 3,54 mil M$ | 293,0 M$ | -1,20 mil M$ | 4,99 mil M$ | 8,91 mil M$ | 2,47 mil M$ | 2,39 mil M$ | 5,71 mil M$ |
| I&D | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Despesas Gerais e Administrativas | 2,80 mil M$ | 1,05 mil M$ | 994,0 M$ | 985,0 M$ | 1,08 mil M$ | 875,0 M$ | 1,01 mil M$ | 1,12 mil M$ | 0 |
| Despesas Operacionais | 5,10 mil M$ | 1,15 mil M$ | 1,10 mil M$ | 1,29 mil M$ | 647,0 M$ | 1,17 mil M$ | 1,51 mil M$ | 1,37 mil M$ | 5,83 mil M$ |
| Lucro Operacional | 3,40 mil M$ | 2,39 mil M$ | -811,0 M$ | -2,49 mil M$ | 4,34 mil M$ | 7,73 mil M$ | 958,0 M$ | 1,02 mil M$ | -114,0 M$ |
| EBITDA | 6,79 mil M$ | 2,49 mil M$ | -701,0 M$ | -2,39 mil M$ | 4,39 mil M$ | 7,83 mil M$ | 1,07 mil M$ | 1,12 mil M$ | -14,0 M$ |
| Despesas com Juros | 0 | 86,2 M$ | 99,0 M$ | 88,0 M$ | 37,0 M$ | 113,0 M$ | 185,0 M$ | 101,0 M$ | 100,0 M$ |
| Lucro Antes de Impostos | 1,04 mil M$ | 2,39 mil M$ | -811,0 M$ | -2,49 mil M$ | 4,34 mil M$ | 7,73 mil M$ | 958,0 M$ | 1,02 mil M$ | -114,0 M$ |
| Imposto | 499,9 M$ | 338,3 M$ | -369,0 M$ | -854,0 M$ | 666,0 M$ | 1,50 mil M$ | 4,0 M$ | 46,0 M$ | -186,0 M$ |
| Lucro Líquido | 495,3 M$ | 1,99 mil M$ | -497,0 M$ | -1,63 mil M$ | 3,42 mil M$ | 6,19 mil M$ | 934,0 M$ | 946,0 M$ | 27,0 M$ |
| LPA | 5,24 $ | 21,02 $ | -5,26 $ | -17,29 $ | 35,89 $ | 72,34 $ | 10,76 $ | 11,86 $ | -0,24 $ |
| LPA Diluído | 5,24 $ | 21,02 $ | -5,26 $ | -17,29 $ | 35,89 $ | 69,75 $ | 10,76 $ | 11,74 $ | -0,24 $ |
| Ações em Circulação (Diluídas) | 94,5 M$ | 94,5 M$ | 94,5 M$ | 94,5 M$ | 88,7 M$ | 88,7 M$ | 83,6 M$ | 74,4 M$ | 70,3 M$ |
Demonstração de Resultados (Trimestral)
| Ano | 2025-Q3 | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 |
|---|---|---|---|---|
| Receita | 1,35 mil M$ | 2,09 mil M$ | 2,90 mil M$ | 168,0 M$ |
| Lucro Bruto | 372,0 M$ | 4,47 mil M$ | 641,0 M$ | 168,0 M$ |
| Lucro Operacional | 72,0 M$ | -358,0 M$ | -400,0 M$ | 665,0 M$ |
| EBITDA | 97,0 M$ | -333,0 M$ | -375,0 M$ | 1,01 mil M$ |
| Lucro Líquido | 76,0 M$ | -204,0 M$ | -424,0 M$ | 655,0 M$ |
| LPA | 0,93 $ | -3,07 $ | -6,24 $ | 9,18 $ |
| LPA Diluído | 0,92 $ | -3,06 $ | -6,24 $ | 9,16 $ |
Balanço (10 anos)
| Ano | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Caixa e Equivalentes | 3,97 mil M$ | 1,93 mil M$ | 2,02 mil M$ | 2,62 mil M$ | 4,30 mil M$ | 2,69 mil M$ | 3,77 mil M$ | 5,70 mil M$ |
| Investimentos de Curto Prazo | 0 | 57,09 mil M$ | 59,08 mil M$ | 51,55 mil M$ | 42,49 mil M$ | 40,88 mil M$ | 0 | 47,77 mil M$ |
| Contas a Receber | 0 | 8,37 mil M$ | 35,27 mil M$ | 33,13 mil M$ | 29,06 mil M$ | 26,08 mil M$ | 0 | 20,27 mil M$ |
| Estoque | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Ativos Circulantes | 3,97 mil M$ | 0 | 96,36 mil M$ | 0 | 0 | 69,65 mil M$ | 3,77 mil M$ | 73,74 mil M$ |
| Imobilizado | 0 | 0 | 37,0 M$ | 0 | 0 | 0 | 20,0 M$ | 0 |
| Ágio | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Ativos Intangíveis | 10,66 mil M$ | 0 | 13,90 mil M$ | 0 | 0 | 12,30 mil M$ | 0 | 11,66 mil M$ |
| Ativos Totais | 259,33 mil M$ | 297,06 mil M$ | 353,46 mil M$ | 375,56 mil M$ | 314,98 mil M$ | 330,25 mil M$ | 338,47 mil M$ | 352,59 mil M$ |
| Contas a Pagar | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Dívida de Curto Prazo | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Passivos Circulantes | 121,1 M$ | 0 | 53,47 mil M$ | 0 | 0 | 21,96 mil M$ | 0 | 16,31 mil M$ |
| Dívida de Longo Prazo | 331,9 M$ | 2,69 mil M$ | 322,0 M$ | 4,05 mil M$ | 4,37 mil M$ | 4,03 mil M$ | 2,03 mil M$ | 4,61 mil M$ |
| Passivos Totais | 251,47 mil M$ | 289,74 mil M$ | 343,53 mil M$ | 364,49 mil M$ | 305,61 mil M$ | 319,92 mil M$ | 328,47 mil M$ | 342,24 mil M$ |
| Reservas | 2,74 mil M$ | 1,37 mil M$ | -324,0 M$ | 2,81 mil M$ | 6,40 mil M$ | 7,04 mil M$ | 7,71 mil M$ | 7,47 mil M$ |
| Patrimônio Líquido | 7,47 mil M$ | 6,84 mil M$ | 9,43 mil M$ | 10,39 mil M$ | 8,65 mil M$ | 10,17 mil M$ | 9,76 mil M$ | 9,95 mil M$ |
| Dívida Total | 331,9 M$ | 2,69 mil M$ | 322,0 M$ | 4,05 mil M$ | 4,37 mil M$ | 4,03 mil M$ | 2,03 mil M$ | 4,61 mil M$ |
| Dívida Líquida | -3,64 mil M$ | -56,33 mil M$ | -60,77 mil M$ | -50,12 mil M$ | -42,42 mil M$ | -39,54 mil M$ | -1,73 mil M$ | -48,87 mil M$ |
| Capital de Giro | 3,85 mil M$ | 0 | 42,89 mil M$ | 0 | 0 | 47,69 mil M$ | 3,77 mil M$ | 57,43 mil M$ |
Balanço (Trimestral)
| Ano | 2025-Q3 | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 |
|---|---|---|---|---|
| Caixa e Equivalentes | 4,56 mil M$ | 5,70 mil M$ | 5,54 mil M$ | 5,99 mil M$ |
| Ativos Totais | 353,56 mil M$ | 352,59 mil M$ | 339,54 mil M$ | 367,06 mil M$ |
| Passivos Totais | 343,06 mil M$ | 342,24 mil M$ | 329,64 mil M$ | 356,59 mil M$ |
| Patrimônio Líquido | 10,23 mil M$ | 9,95 mil M$ | 9,50 mil M$ | 9,96 mil M$ |
| Dívida Total | 4,65 mil M$ | 4,61 mil M$ | 4,57 mil M$ | 2,77 mil M$ |
Fluxo de Caixa (10 anos)
| Ano | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Lucro Líquido | 495,3 M$ | 2,05 mil M$ | -442,0 M$ | -1,64 mil M$ | 3,68 mil M$ | 6,23 mil M$ | 954,0 M$ | 976,0 M$ | 72,0 M$ |
| Depreciação e Amortização | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Compensação em Ações | 105,4 M$ | 38,6 M$ | 79,0 M$ | 56,0 M$ | 129,0 M$ | 131,0 M$ | 107,0 M$ | 191,0 M$ | 132,0 M$ |
| Variação Capital de Giro | 1,9 M$ | 1,46 mil M$ | -2,37 mil M$ | -1,12 mil M$ | -633,0 M$ | -315,0 M$ | -4,0 M$ | -301,0 M$ | -244,0 M$ |
| Fluxo de Caixa Operacional | 5,31 mil M$ | 5,82 mil M$ | 4,37 mil M$ | 3,71 mil M$ | 5,68 mil M$ | 5,21 mil M$ | 5,31 mil M$ | 5,79 mil M$ | 5,76 mil M$ |
| CapEx | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Aquisições | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Recompra de Ações | 0 | 0 | 0 | 0 | -211,0 M$ | -321,0 M$ | -306,0 M$ | -442,0 M$ | -669,0 M$ |
| Dividendos Pagos | -600,0 M$ | -450,0 M$ | -2,88 mil M$ | 0 | -50,0 M$ | -186,0 M$ | -236,0 M$ | -255,0 M$ | -267,0 M$ |
| Fluxo de Caixa Livre | 5,31 mil M$ | 5,82 mil M$ | 4,37 mil M$ | 3,71 mil M$ | 5,68 mil M$ | 5,21 mil M$ | 5,31 mil M$ | 5,79 mil M$ | 5,76 mil M$ |
Fluxo de Caixa (Trimestral)
| Ano | 2025-Q3 | 2025-Q4 | 2026-Q1 | 2026-Q2 |
|---|---|---|---|---|
| Fluxo de Caixa Operacional | 1,37 mil M$ | 1,62 mil M$ | 1,04 mil M$ | 1,85 mil M$ |
| CapEx | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Fluxo de Caixa Livre | 1,37 mil M$ | 1,62 mil M$ | 1,04 mil M$ | 1,85 mil M$ |
| Dividendos Pagos | -65,0 M$ | -65,0 M$ | -75,0 M$ | -73,0 M$ |
| Compensação em Ações | 34,0 M$ | 26,0 M$ | 60,0 M$ | 14,0 M$ |
Crescimento e Margens (10 anos)
| Ano | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Crescimento Receita (anual) | +120,9 % | -74,5 % | +33,1 % | +18,5 % | +76,6 % | -67,4 % | -2,3 % | +116,1 % | |
| Crescimento Lucro Líquido (anual) | +300,9 % | -125,0 % | -228,8 % | +309,1 % | +81,0 % | -84,9 % | +1,3 % | -97,1 % | |
| Crescimento LPA (anual) | +301,1 % | -125,0 % | -228,7 % | +307,6 % | +101,6 % | -85,1 % | +10,2 % | -102,0 % | |
| Variação de Ações (anual) | +0,0 % | +0,0 % | +0,0 % | -6,1 % | +0,0 % | -5,8 % | -11,0 % | -5,6 % | |
| Crescimento FCF (anual) | +9,6 % | -25,0 % | -15,0 % | +53,1 % | -8,4 % | +2,0 % | +9,1 % | -0,6 % | |
| Margem Bruta | 100,0 % | 25,9 % | 8,4 % | -25,8 % | 90,7 % | 91,6 % | 77,9 % | 77,3 % | 85,5 % |
| Margem Operacional | 54,8 % | 17,5 % | -23,2 % | -53,7 % | 79,0 % | 79,6 % | 30,3 % | 33,1 % | -1,7 % |
| Margem EBITDA | 109,7 % | 18,2 % | -20,1 % | -51,5 % | 79,8 % | 80,6 % | 33,7 % | 36,3 % | -0,2 % |
| Margem Líquida | 8,0 % | 14,5 % | -14,2 % | -35,2 % | 62,1 % | 63,6 % | 29,5 % | 30,6 % | 0,4 % |
| Margem FCF | 85,7 % | 42,5 % | 125,2 % | 79,9 % | 103,3 % | 53,6 % | 167,8 % | 187,4 % | 86,2 % |
| Taxa Efetiva de Imposto | 48,1 % | 14,1 % | 45,5 % | 34,3 % | 15,3 % | 19,5 % | 0,4 % | 4,5 % | 163,2 % |
Dados por Ação (10 anos)
| Ano | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| FCF por Ação | 56,22 $ | 61,63 $ | 46,24 $ | 39,30 $ | 64,07 $ | 58,70 $ | 63,53 $ | 77,84 $ | 81,93 $ |
| Dividendo por Ação | 6,35 $ | 4,76 $ | 30,43 $ | 0,00 $ | 0,56 $ | 2,10 $ | 2,82 $ | 3,43 $ | 3,80 $ |
| Ações em Circulação (Básicas) | 94,5 M$ | 94,5 M$ | 94,5 M$ | 94,5 M$ | 88,7 M$ | 85,5 M$ | 83,6 M$ | 74,4 M$ | 70,1 M$ |
O que olhar em seguros
As seguradoras ganham de 2 formas: a subscrever bem (combined ratio) e a investir o float. Buffett construiu a Berkshire assim.
- Margem operacional 5 anos (aproximação ao rácio combinado) — Proxy do combined ratio quando os nossos dados não o incluem. ≥10% média 5 anos = disciplina de subscrição (CR <100%)
- Crescimento do valor contabilístico por ação — Como Buffett mede a Berkshire. O valor real que os acionistas acumulam
- Dívida / capital próprio — Seguradoras alavancadas falham rápido em catástrofes
- P/B (preço / valor contabilístico) — Seguradoras valorizadas por múltiplo de book. Aqui cruza-se com o ROE (qualidade × avaliação)
- Série de subidas do dividendo — Anos consecutivos a subir dividendo por ação — seguradoras sólidas acumulam décadas
Rentabilidade
| Rendibilidade do capital próprio | 0,27 % |
| Retorno sobre capital investido | 0,02 % |
| Retorno sobre ativos | 0,01 % |
| Margem bruta | 86,76 % |
| Margem operacional | -0,32 % |
| Margem líquida | 1,58 % |
Saúde financeira
| Dívida / Patrimônio | 0,28 |
| Liquidez corrente | 0,42 |
Índices Chave (10 anos)
| Ano | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| P/L | 6,00 | 1,50 | -5,98 | -1,82 | 1,17 | 0,48 | 4,76 | 7,34 | -444,38 |
| P/VP | 0,00 | 0,40 | 0,43 | 0,32 | 0,36 | 0,34 | 0,42 | 0,66 | 0,75 |
| P/V | 0,48 | 0,22 | 0,85 | 0,64 | 0,67 | 0,31 | 1,35 | 2,10 | 1,12 |
| Margem Bruta | 100,0 % | 25,9 % | 8,4 % | -25,8 % | 90,7 % | 91,6 % | 77,9 % | 77,3 % | 85,5 % |
| Margem Operacional | 54,8 % | 17,5 % | -23,2 % | -53,7 % | 79,0 % | 79,6 % | 30,3 % | 33,1 % | -1,7 % |
| Margem Líquida | 8,0 % | 14,5 % | -14,2 % | -35,2 % | 62,1 % | 63,6 % | 29,5 % | 30,6 % | 0,4 % |
Empresas relacionadas: ACGL · AMG · EQH · LNC · PRI · RNR
Explorar setor: Serviços Financeiros · Insurance - Life
Mais secções de JXN: Resumo · Avaliação · Estatísticas · Estimativas · Técnico · Propriedade · Notícias · Eventos
Descubra mais: Radar semanal: o S&P 500 pelos métodos Buffett e Lynch · Academia de Investimento — aprenda a analisar ações