Hamilton Lane Incorporated (HLNE) — Análise Fundamental e Indicadores Financeiros Chave

Resumo Kaplio: Hamilton Lane Incorporated

Capitalização US$ 5 bi · 52 semanas US$ 74 – US$ 154 (a 38% do máximo) · P/L 14,1× · P/L est. 2027 12,7× · Dividendo 2,4% · 7 anos subindo · Próximos resultados 2 de fevereiro de 2027 · LPA esperado US$ 1,77 · Preço de fechamento de 4 nov. · contas publicadas em 3 nov.

• Avaliação: P/L 12 meses 14,1× (no preço).
• Negócio: ROE 30,3% (excelente).
• Balanço: Dívida/patrimônio 0,36 (sólido).
• Resultados: 8 de 8 (acompanham).

A quanto estaria cotada aos seus múltiplos habituais?

Pela mediana da década (33,6×) US$ 227 (+138%); pela mediana do seu setor (12,9×) US$ 87 (-8%). Preço implícito ao aplicar ao lucro (ou valor patrimonial, ou FFO) por ação atual os múltiplos de referência. Não é um valor justo: é onde estaria cotada aos seus múltiplos habituais.

O que importa em serviços financeiros: 6 de 6 cumprem

• Crescimento da receita a 5 anos 14,7%, cumpre.
• Margem operacional 42,8%, cumpre.
• ROE 30,3%, cumpre.
• FCF / lucro líquido 182,4%, cumpre.
• Dívida / patrimônio líquido 0,36, cumpre.
• P/L vs próprio 5 anos 14,1×, cumpre.

Comparação com os pares (pares de referência) — Hamilton Lane Incorporated: P/L 14,1×; EV/EBITDA 8,8×; ROIC 12,6%; US$ 5,3 bi. Affiliated Managers Group, Inc. (P/L 12,6×; EV/EBITDA 7,2×; ROIC 6,1%; US$ 9,4 bi), The Carlyle Group Inc. (P/L 44,4×; EV/EBITDA 28,7×; ROIC 2,8%; US$ 15,2 bi), Ares Management Corporation (P/L 90,0×; EV/EBITDA 27,4×; ROIC 4,6%; US$ 44,9 bi).

Está cara ou barata em relação aos seus últimos 8 anos?

P/L em cada fechamento: hoje 14,1× · mediana 33,6× · mínimo 11,5× · máximo 56,2× · barata em relação ao seu histórico abaixo de 27,1× · cara em relação ao seu histórico acima de 42,1×. Só esteve mais barata do que hoje 3% do tempo nos seus últimos 8 anos.

Dividendo

sólido · Rendimento (últimos 12 meses) 2,4% · US$ 2,16 por ação no exercício de 2026 · Anos subindo 7 · Crescimento 5 anos +11,6% ao ano · Cobertura com caixa livre 3,8× (dos três últimos exercícios) · Com US$ 1.000 investidos hoje receberia US$ 24,00 por ano (US$ 2,00 por mês).