Lloyds Banking Group plc (LYG) — Análise Fundamental e Indicadores Financeiros Chave

Resumo Kaplio: Lloyds Banking Group plc

Capitalização 83 mil M$ · 52 semanas 4 $ – 6 $ (a 12 % do máximo) · PER 12,9× · PER 2027 esperado 8,7× · Dividendo 3,9 % · Próximos resultados 29 de outubro de 2026 · RPA esperado 0,15 $ · Preço de 3 out. · contas publicadas a 30 jul.

• Avaliação: P/VC 1,3× (no preço).
• Negócio: ROTCE 11,9 % (justo).
• Balanço: Capital/ativos 5,0 % (frágil).
• Resultados: 5 de 8 (irregulares).

Quanto valeria aos seus múltiplos habituais?

A um P/VC justificado pelo seu ROTCE del 11,9 % (1,3×) 6 $ (0 %); à mediana dos seus pares (1,3×) 6 $ (+2 %). Preço implícito ao aplicar ao lucro (ou valor contabilístico, ou FFO) por ação atual os múltiplos de referência. Não é um valor justo: é onde cotaria aos seus múltiplos habituais.

O que importa em banca: 1 de 5 cumprem

• ROA 0,5 %, não cumpre.
• Capital / ativos (proxy Tier 1) 5,0 %, não cumpre.
• ROTCE 11,9 %, no limite.
• P/B (preço / valor contabilístico) 1,3×, no limite.
• Rendimento do dividendo sustentável 3,9 %, cumpre.

Face aos seus pares (pares de referência) — Lloyds Banking Group plc: PER 12,9×; P/VC 1,3×; ROE —; 82,6 mil M$. The PNC Financial Services Group, Inc. (PER 12,2×; P/VC 1,4×; ROE 11,4 %; 88,2 mil M$), U.S. Bancorp (PER 11,5×; P/VC 1,3×; ROE 11,6 %; 89,6 mil M$), Deutsche Bank AG (PER 8,2×; P/VC 0,9×; ROE 8,8 %; 65,7 mil M$).

Está cara ou barata face aos seus últimos dez exercícios?

Precio / valor contable em cada fecho: hoje 1,3× · mediana 1,0× · mínimo 0,5× · máximo 2,0× · barata abaixo de 0,9× · cara acima de 1,3×. Esteve mais barata do que hoje 81% do tempo nos seus últimos dez exercícios.

Dividendo

apertado · Rendimento 3,86 % (0,17 $ por ADS em 2025) · Crescimento 5 anos +38 % ao ano · Cobertura com caixa livre payout 42 % · Com 1000 $ investidos hoje receberia 38,60 $ por ano (3,22 $ por mês).