TPG Inc. (TPG) — Análise Fundamental e Indicadores Financeiros Chave

Resumo Kaplio: TPG Inc.

Capitalização 17 mil M$ · 52 semanas 38 $ – 70 $ (a 34 % do máximo) · PER 36,6× · PER 2027 esperado 12,1× · Dividendo 5,0 % · Próximos resultados 29 de outubro de 2026 · RPA esperado 0,68 $ · Preço de 3 out. · contas publicadas a 4 ago.

• Avaliação: PER 36,6× (cara).
• Negócio: ROE 15,6 % (cumpre, perto do limiar).
• Balanço: Dívida/capital 2,42 (frágil).
• Resultados: 7 de 8 (acompanham).

Quanto valeria aos seus múltiplos habituais?

À mediana do seu setor (13,0×) 15 $ (-64 %). Preço implícito ao aplicar ao lucro (ou valor contabilístico, ou FFO) por ação atual os múltiplos de referência. Não é um valor justo: é onde cotaria aos seus múltiplos habituais.

O que importa em serviços financeiros: 3 de 6 cumprem

• Crescimento das receitas a 5 anos 0,5 %, não cumpre.
• Margem operacional 14,7 %, não cumpre.
• Dívida / capital próprio 2,42, não cumpre.
• ROE 15,6 %, cumpre, perto do limiar.
• FCF / resultado líquido 543,7 %, cumpre.
• PER vs próprio 5 anos 36,6×, cumpre.

Face aos seus pares (pares de referência) — TPG Inc.: PER 36,6×; EV/EBITDA 27,5×; ROIC 7,6 %; 16,7 mil M$. Corebridge Financial, Inc. (PER 19,9×; EV/EBITDA 47,1×; ROIC -0,1 %; 15,0 mil M$), Blue Owl Capital Inc. (PER 76,4×; EV/EBITDA 19,0×; ROIC 5,7 %; 14,0 mil M$), T. Rowe Price Group, Inc. (PER 10,5×; EV/EBITDA 6,9×; ROIC 12,7 %; 22,4 mil M$).

Dividendo

frágil · Rendimento 5,01 % (8,85 $ por ação em 2025) · Anos a subi-lo 2 · Crescimento 5 anos +15 % ao ano · Cobertura com caixa livre 0,8× · Com 1000 $ investidos hoje receberia 50,10 $ por ano (4,17 $ por mês).