Acciones de Crane NXT, Co. (CXT): análisis fundamental y ratios clave

Resumen de Kaplio: Crane NXT, Co.

Capitalización 3 mil M$; rango de 52 semanas 36,13 $ a 64,98 $; PER 24,2×; PER 2027 esperado 12,4×; rentabilidad por dividendo 1,2 %; próximos resultados el 4 de noviembre de 2026. Precio al cierre del 30 oct.

• Valoración: PER 24,2× (cara). Un 93 % por encima de su mediana de diez años
• Negocio: ROIC 7 % (flojo). Rentable por encima del 10 % en 5 de los últimos 10 ejercicios; margen operativo del 15 % en 12 meses; crece al −11,0 % anual…
• Balance: Deuda neta/EBITDA 2,6× (sólido). Deuda neta de 2,6× el EBITDA; en el sector se tolera hasta 3×
• Resultados: 8 de 8 (irregulares). 8 de 8 sobre el consenso · pero el beneficio por acción cae un 22 % interanual · próximos el 4 de noviembre de 2026

A favor y en contra

• A favor: Deuda neta/EBITDA 2,6×: Deuda neta de 2,6× el EBITDA; en el sector se tolera hasta 3×
• A favor: Margen operativo 15,9 %: Margen operativo del 15,9 %; en industriales, sano desde el 12 %
• A favor: Caja libre sobre beneficio neto 136,7 %: Convierte en caja libre el 136,7 % del beneficio; sano desde el 85 %
• En contra: PER 24,2×: Un 93 % por encima de su mediana de diez años
• En contra: ROIC 7 %: Rentable por encima del 10 % en 5 de los últimos 10 ejercicios; margen operativo del 15 % en 12 meses; crece al −11,0 % anual…
• En contra: Crecimiento anual de los ingresos por acción −11,0 %: Los ingresos por acción crecen un −11,0 % al año; sano desde el 6 % anual

A su PER mediano de la década (12,5×) valdría unos 30 $ (un 48 % menos); a la mediana de su sector (25,8×) valdría unos 62 $ (un 7 % más). Precio implícito al aplicar al beneficio (o valor contable, o FFO) por acción actual los múltiplos de referencia. No es un valor razonable: es dónde cotizaría a sus múltiplos habituales.

Lo que importa en industriales: 4 de 10 cumplen

• Crecimiento anual de los ingresos por acción: −11,0 %, no cumple. Los ingresos por acción crecen un −11,0 % al año; sano desde el 6 % anual
• ROIC: 7,0 %, no cumple. Gana un 7,0 % sobre el capital que invierte en el negocio; sano desde el 15 %
• Capex sobre ingresos: 2,6 %, no cumple. Reinvierte el 2,6 % de sus ingresos en maquinaria; sano entre el 4 % y el 8 %
• Altman Z: 1,8, no cumple. Puntuación de 1,8: zona de peligro, por debajo de 1,81; riesgo de quiebra
• PER: 24,2×, no cumple. Cotiza a 24,2×, frente a 13,3× de media en 10 años: caro, por encima de 14,6×
• EV/EBITDA ciclo-ajustado: 13,5×, no cumple. Cotiza a 13,5×, frente a 8,3× de media en 7 años: caro, por encima de 9,1×
• Margen operativo: 15,9 %, cumple. Margen operativo del 15,9 %; en industriales, sano desde el 12 %
• Caja libre sobre beneficio neto: 136,7 %, cumple. Convierte en caja libre el 136,7 % del beneficio; sano desde el 85 %
• Deuda neta sobre EBITDA: 2,6×, cumple. Deuda neta de 2,6× el EBITDA anual; sano por debajo de 3×
• Piotroski: 4 de 9, cumple. Pasa 4 de 9 pruebas de salud financiera: zona media, entre 4 y 6

En industriales se mira cómo se convierte el margen en caja y a qué múltiplo del ciclo cotiza, además de la solidez del balance (Altman Z, Piotroski).

Frente a sus pares — Crane NXT, Co.: PER 24,2×; EV/EBITDA 13,5×; ROIC 7,0 %. Pares: Mueller Water Products, Inc. (PER 16,2×; EV/EBITDA 10,2×; ROIC 13,3 %), Kadant Inc. (PER 28,5×; EV/EBITDA 13,2×; ROIC 7,4 %), Franklin Electric Co., Inc. (PER 27,5×; EV/EBITDA 13,7×; ROIC 9,6 %).

Ha estado más barata que hoy el 100 % del tiempo en diez años (PER semanal).

Dividendo justo (lo sube desde hace poco): rentabilidad del 1,2 %; ha bajado un 17 % al año en cinco ejercicios; la caja libre de los tres últimos ejercicios lo cubre 6,2×.

Con 1000 $ invertidos hoy cobrarías 11,80 $ al año (0,98 $ al mes).