Birkenstock Holding plc (BIRK) — Análise Fundamental e Indicadores Financeiros Chave

Resumo Kaplio: Birkenstock Holding plc

Capitalização 6 bi $ · 52 semanas $ 30 – $ 49 (a 27 % do máximo) · P/L 16,2× · P/L est. 2027 13,0× · Dividendo não paga · Preço de fechamento de 2 nov. · contas publicadas em 13 ago.

• Avaliação: P/L 12 meses 16,2× (no preço).
• Negócio: ROIC 5 anos 5,6 % (fraco).
• Balanço: Dívida líquida/EBITDA 1,5× (sólido).
• Resultados: 3 de 8 (decepcionam).

Quanto valeria aos seus múltiplos habituais?

À mediana do seu setor (18,4×) $ 40 (+13 %). Preço implícito ao aplicar ao lucro (ou valor patrimonial, ou FFO) por ação atual os múltiplos de referência. Não é um valor justo: é onde estaria cotada aos seus múltiplos habituais.

O que importa em consumo cíclico: 5 de 8 cumprem

• Giro de estoques 1,2×, não cumpre.
• ROIC médio 5 anos 5,6 %, não cumpre.
• P/L inverso em cíclicas 16,2×, não cumpre.
• Margem operacional média a 5 anos 24,0 %, cumpre.
• Dívida líquida / EBITDA 1,5×, cumpre.
• Liquidez corrente 3,78, cumpre.
• Altman Z-Score 3,2, cumpre.
• EV/vendas em relação ao histórico 3,9×, cumpre.

Em relação aos seus pares (pares de referência) — Birkenstock Holding plc: P/L 16,2×; EV/EBITDA 10,1×; ROIC 8,1 %; 6,3 bi $. H&R Block, Inc. (P/L 9,1×; EV/EBITDA 7,0×; ROIC 35,3 %; 6,4 bi $), AutoNation, Inc. (P/L 8,9×; EV/EBITDA 6,2×; ROIC 9,1 %; 6,1 bi $), Churchill Downs Incorporated (P/L 15,4×; EV/EBITDA 9,5×; ROIC 8,1 %; 6,8 bi $).

Está cara ou barata em relação aos seus últimos 3 anos?

P/L em cada fechamento: hoje 16,2× · mediana 32,4× · mínimo 12,9× · máximo 79,4× · barata abaixo de 21,0× · cara acima de 46,1×. Só esteve mais barata do que hoje 11% do tempo nos seus últimos 3 anos.