Healthpeak Properties, Inc. (DOC) — Análise Fundamental e Indicadores Financeiros Chave

Resumo Kaplio: Healthpeak Properties, Inc.

Capitalização 13 bi $ · 52 semanas $ 16 – $ 23 (a 17 % do máximo) · P/L 54,1× · P/L 2027 esperado 85,8× · Dividendo 6,6 % · Próximos resultados 2 de novembro de 2026 · LPA esperado $ 0,06 · Preço de fechamento de 29 out. · contas publicadas em 4 ago.

• Avaliação: P/FFO 10,5× (cara).
• Negócio: FFO/dividendo 1,5× (sólido).
• Balanço: Dívida líquida/EBITDA 6,7× (frágil).
• Resultados: 4 de 8 (sem veredito).

Quanto valeria aos seus múltiplos habituais?

Ao seu P/FFO médio da década (15,5×) $ 28 (+47 %). Preço implícito ao aplicar ao lucro (ou valor patrimonial, ou FFO) por ação atual os múltiplos de referência. Não é um valor justo: é onde estaria cotada aos seus múltiplos habituais.

O que importa em REIT: 2 de 4 cumprem

• Dívida líquida / EBITDA 6,7×, não cumpre.
• P/FFO 10,5×, não cumpre.
• Cobertura dividendo (FFO/div) 1,5×, cumpre.
• Dívida / ativos 51,3 %, cumpre.
• FFO / ação $1,80, info.

Em relação aos seus pares (pares de referência) — Healthpeak Properties, Inc.: P/VP 1,6×; Div. yield 6,6 %; EV/EBITDA 12,3×; 13,1 bi $. Omega Healthcare Investors, Inc. (P/VP 2,6×; Div. yield 5,7 %; EV/EBITDA 12,6×; 14,0 bi $), American Healthcare REIT, Inc. (P/VP 2,7×; Div. yield 1,9 %; EV/EBITDA 28,3×; 11,5 bi $), CareTrust REIT, Inc. (P/VP 1,9×; Div. yield 4,2 %; EV/EBITDA 18,6×; 8,7 bi $).

Está cara ou barata em relação aos seus últimos dez exercícios?

Precio / FFO (aprox.) em cada fechamento: hoje 10,5× · mediana 14,7× · mínimo 8,9× · máximo 24,5× · barata abaixo de 12,4× · cara acima de 20,1×. Só esteve mais barata do que hoje 10% do tempo nos seus últimos dez exercícios.

Dividendo

apertado (só o aumenta há pouco tempo) · Rendimento 6,6 % ($ 1,22 por ação em 2025) · Anos subindo 1 · Crescimento 5 anos -4 % ao ano · Cobertura com caixa livre payout sobre FFO 68 % · Com $ 1.000 investidos hoje receberia $ 65,80 por ano ($ 5,48 por mês).