Texas Capital Bancshares, Inc. (TCBI) — Análise Fundamental e Indicadores Financeiros Chave

Resumo Kaplio: Texas Capital Bancshares, Inc.

Capitalização 4 bi $ · 52 semanas $ 82 – $ 108 (a 4 % do máximo) · P/L 11,6× · P/L est. 2027 10,9× · Dividendo 0,45 % · 3 anos subindo · Preço de fechamento de 12 out. · contas publicadas em 22 jul.

• Avaliação: P/VP 1,1× (justificada).
• Negócio: ROTCE 9,1 % (fraco).
• Balanço: Capital/ativos 11,5 % (sólido).
• Resultados: 6 de 8 (acompanham).

Quanto valeria aos seus múltiplos habituais?

A um P/VP justificado pelo seu ROTCE 9,1 % (1,3×) $ 105 (+17 %); à mediana dos seus pares (1,3×) $ 102 (+14 %). Preço implícito ao aplicar ao lucro (ou valor patrimonial, ou FFO) por ação atual os múltiplos de referência. Não é um valor justo: é onde estaria cotada aos seus múltiplos habituais.

O que importa em bancos: 3 de 4 cumprem

• ROTCE 9,1 %, não cumpre.
• ROA 1,1 %, cumpre.
• Capital / ativos (aproximação ao Tier 1) 11,5 %, cumpre.
• P/B (preço / valor patrimonial) 1,1×, cumpre.
• Dividend yield sustentável 0,4 %, info.

Em relação aos seus pares (pares de referência) — Texas Capital Bancshares, Inc.: P/L 11,6×; P/VP 1,1×; ROE 10,1 %; 3,9 bi $. First Interstate BancSystem, Inc. (P/L 11,7×; P/VP 1,1×; ROE 9,5 %; 3,6 bi $), First Financial Bankshares, Inc. (P/L 15,1×; P/VP 2,4×; ROE 15,1 %; 4,4 bi $), United Community Banks, Inc. (P/L 30,9×; P/VP 1,3×; ROE 4,0 %; 4,4 bi $).

Está cara ou barata em relação aos seus últimos dez exercícios?

P/VP em cada fechamento: hoje 1,1× · mediana 1,1× · mínimo 0,4× · máximo 2,5× · barata abaixo de 1,0× · cara acima de 1,5×. Só esteve mais barata do que hoje 44% do tempo nos seus últimos dez exercícios.

Dividendo

sólido · Rendimento 0,45 % ($ 0,38 por ação em 2025) · Anos subindo 3 · Crescimento 5 anos +15 % ao ano · Cobertura com caixa livre payout 5 % · Com $ 1.000 investidos hoje receberia $ 4,50 por ano ($ 0,38 por mês).